Moet u het inkomen uit uw obligatiefondsen herinvesteren

De meeste beleggers hebben zonder twijfel het advies gehoord om te investeren voor de lange termijn, maar dat is slechts een deel van de vergelijking om de rijkdommen op te bouwen over de tijd. Een belangrijke sleutel tot de opbouw van de langetermijndiscriminatie ligt in de herinvestering van dividenden en kapitaalwinsten.

De kracht van het samenstellen

Laten we eens kijken waarom dit zo is. Zeg een belegger koopt 1.000 aandelen van een obligatiefondsen met een aandelenprijs van $ 10 en een rendement van 4%.

Voor de duidelijkheid zullen we ervan uitgaan dat de koers en de rendement van het fonds niet veranderen. De investeerder ontvangt 400 dollar per jaar in inkomsten uit het fonds, of 33 dollar. 33 elke maand.

Als de belegger ervoor kiest om de inkomsten in de vorm van een cheque elke maand te nemen, heeft hij of zij die $ 33. 33 beschikbaar om te besteden. Echter, de investeerder zal ook zijn oorspronkelijke 1 000 aandelen behouden zonder kans om te profiteren van de kracht van het samenstellen.

Anderzijds, overweeg wat er met de rekening van de belegger gebeurt wanneer dit inkomen opnieuw wordt geïnvesteerd. De eerste maand, dat $ 33. 33 koopt de belegger nieuwe aandelen. In plaats van 1 000 te bezitten, bezit hij 1, 003. 33. In de volgende maand brengt diezelfde 4% opbrengst $ 33 in. 44, die opnieuw in het fonds wordt belegd. Elke maand groeit het aantal ontvangen inkomsten een beetje, en elke keer koopt het een paar meer aandelen dan het de vorige maand deed.

Dit klinkt misschien niet zo veel.

Hoe goed is dat extra 11 cent in de eerste maand? Maar met verloop van tijd kan het extra geld uit herinvestering echt oplopen:

• Bij het einde van het eerste jaar zal bijvoorbeeld de belegger 1, 037. 28 aandelen (ter waarde van $ 10, 372) en zijn of haar maandelijkse inkomsten zal oplopen tot $ 34. 60.
• Aan het eind van het jaar 5 is het account gegroeid tot 1216. 94 aandelen ($ 12, 169,40), en dezelfde opbrengst van 4% brengt $ 40 in. 60.
• Na 10 jaar zou de belegger 1485, 88 aandelen hebben ($ 14, 858, 80), met een maandelijks inkomen van $ 49. 50.

De wiskunde blijft op dezelfde manier, ongeacht hoe ver je de periode verlengt, en illustreert dat de belegger die ervoor kiest haar inkomen terug te investeren in het fonds komt ver voor de investeerder die het inkomen in contanten neemt.

Dollar Cost Averaging

Daarbij is het ook belangrijk om in gedachten te houden dat het herbeleggingsproces niet zo schoon werkt in het echte leven als in het bovenstaande voorbeeld. Wederzijdse fondsen hebben doorgaans lagere volatiliteit en risico's dan de aandelen van een individuele aandelen, maar zelfs in conservatief beheerde fondsen ondervinden de schommelingen van de aandelenkoersen over de tijd. Als gevolg daarvan zou de opdrachtgever in het bovenstaande voorbeeld niet precies $ 14, 858 zijn - het zou hoger of lager kunnen zijn afhankelijk van marktomstandigheden.

Er is echter één voordeel: als de aandelenkoers van het fonds druppelt, koopt de investeerder die regelmatig herinvestert, meer aandelen te kopen. Omgekeerd, als de aandelenprijs stijgt, koopt de investeerder die zijn dividenden herinvestert minder aandelen. Dit heet "dollar-gemiddelde", en het automatiseert het kopen van hoog en verkoopt laag.

Er moet gezegd worden dat veel mensen, met name degenen die met pensioen zijn, het inkomen moeten opnemen van hun beleggingen om de sociale zekerheid, hun pensioenen of andere bronnen van pensioeninkomen aan te vullen.

Maar als u geen directe geldbehoefte nodig heeft, is de herbelegging bijna altijd de verstandige cursus.

Meer informatie over obligatiebeginselen bij obligaties 101.

Disclaimer : De informatie op deze site is uitsluitend ter discussie, en mag niet beschouwd worden als beleggingsadvies. In geen geval vertegenwoordigt deze informatie een aanbeveling om effecten te kopen of te verkopen. Raadpleeg altijd een beleggingsadviseur en belastingpersoon voordat u belegt.