Hoe de IRA Early Distribution Penalty Works

U betaalt een vroegtijdige herroepingsboete van IRA wanneer u geld uit uw IRA neemt voordat u de leeftijd van 59 ½ bereikt. Het goede nieuws is dat het overmaken van een IRA van de ene rekening naar de andere niet als een distributie wordt beschouwd, zodat u de financiële instellingen te allen tijde kunt veranderen zonder zich zorgen te maken over een boetebelasting.

Als u denkt dat u geld nodig hebt, en uw IRA is de enige plek waar u het kunt krijgen, zorg dat u weet hoe de boetebelasting werkt voordat u besluit om in een deel van uw IRA te betalen.

Hoe werkt de IRA-vroegtijdige sanctie? Hier is een voorbeeld.

Stel dat je leeftijd 54 bent en je kost $ 10.000 van je traditionele IRA.

• De $ 10.000 verschijnt als inkomen op de eerste pagina van uw belastingopgave (op regel 15a en 15b op een regelmatig 1040-formulier.)
• Dit inkomen is samen met uw andere inkomstenbronnen opgenomen om het totaal te bepalen bedrag van de belasting verschuldigd voor het jaar.
• Het bedrag van de verschuldigde belasting op de $ 10.000 hangt af van uw inkomstenbelastingtarief, dat wordt bepaald door uw totale inkomsten en aftrek.
• Naast de belasting op de $ 10, 000 vroegtijdige intrekking, wordt een boetebelasting van 10% beoordeeld bij de terugtrekking.
• In dit scenario zou dat naast uw gewone inkomstenbelasting een extra $ 1, 000 aan belasting verschuldigd zijn.

Als u gedurende het jaar tenminste $ 1, 000 meer in belastingen had gehouden dan wat u nodig had om uw normale belastingrekening te dekken, dan zouden er, ondanks de vroege intrekking van de IRA, geen extra belastingen verschuldigd zijn .

Betekenis als u de vroege IRA-onttrekking niet had genomen, zou u minstens $ 1, 000 terugbetaling hebben ontvangen. Vanwege de boetebelasting krijgt u de restitutie niet.

Als u gedurende het jaar niet genoeg hebt betaald, zou u op belastingtijd verschuldigd zijn, en u zou ook met een extra boete kunnen worden betaald aan de IRS voor de onderbetaling van belastingen.

Om dit te vermijden, is het het beste dat u bij de afname van uw IRA-distributie belastingen heeft, die u bij de distributie houdt. Dus als u een $ 10.000 vroege distributie had en 30% in belastingen had ontvangen, zou u een cheque ontvangen voor $ 7.000, en $ 3.000 zou rechtstreeks naar de IRS worden gestuurd voor belastingen.

Vermijding van de boetebelasting

Als u een vroege IRA-distributie gebruikt om schulden af ​​te betalen, denk dan nogmaals. Pensioenrekeningen kunnen sommige vormen van schuldeiser bescherming bieden. Lees meer in voordat je een 401 (k) uitkrijgt. Veel van de schuldeisersbeschermingsregels die van toepassing zijn op 401 (k) s zijn ook van toepassing op IRA's.

Het is moeilijk om genoeg te besparen om een ​​account na een vroege terugtrekking te aanvullen. Je zou moeten denken aan je IRA geld als je nest ei. Doe alles wat je kan om een ​​vroegtijdige terugtrekking te vermijden. Als u geld van uw IRA moet nemen, controleer of u in aanmerking komt voor een uitzondering op de strafbelasting.

De bovenstaande boetebelasting geldt ook voor vroegtijdige onttrekkingen uit 401 (k) rekeningen.

Zodra u de leeftijd van 59 1/2 (of 55 leeftijd in sommige gevallen voor een 401 (k) plan bereikt), is de strafbelasting niet meer van toepassing op de onttrekkingen. Op dat moment wordt elke terugtrekking gewoonlijk belastbaar inkomen voor u. Ik behandel die regels in belastingen op normale uitbetalingen van IRA.

Opportunity Costs

De boete en de belastingen lijken misschien niet zo steil op het eerste, maar onthoud dat de zelfde $ 11, 000 vandaag de dag 26, 000 vijftien jaar zou zijn als de investeringen jaarlijks 6% opbrengsten verdienen.

Vraag jezelf, is dit mijn beste optie?