De communautaire herbeleggingswet en de hypotheekcrisis

Welke rol speelde de communautaire herbeleggingswet (CRA) in de hypotheekcrisis? Alvorens de impact van deze wetgeving op de crisis af te wegen, is het eerst nodig om zijn doel en oorsprong te begrijpen. Met deze beoordeling vertrouw jezelf op de handeling.

De CRA is ontworpen om geld beschikbaar te maken voor onderbediende gebieden. Banken namen deposito's in lage inkomensgebieden, maar ze maakten niet veel leningen op die gebieden.

Congres heeft de communautaire herbeleggingswet goedgekeurd om leningen, huiseigenaren en bedrijfsuitbreiding aan te moedigen. Kortom, de CRA kwam tot stand om de economische groei in langdurige gebieden te bevorderen.

Evolutie van de CRA

In de jaren 1960 en 1970 merkten de wetgevers dat banken geen gunstige leningen aan low-income gemeenschappen aanboden. Banken voerden aan dat de leners op die gebieden hogere risicodragers waren die zij niet willen serveren en dat het moeilijk was om de kredietwaardigheid te evalueren met traditionele credit score tools. Mensen in lage inkomensgebieden kunnen minder waarschijnlijk leningen van welke aard ook hebben in hun namen, aangezien in het algemeen een bepaald inkomen nodig is om leningen te verkrijgen.

Wetgevers en activisten beweerden dat de banken discriminerend of 'redlining' hadden. 'Dat komt omdat veel van deze onderbedekte gebieden ook gebieden waren met grote bevolkingen van raciale minderheden. Helaas heeft de Verenigde Staten een lange geschiedenis van woningbouwsegregatie, die mensen van kleur verboden om huizen te kopen waar ze tevreden waren.

De communautaire herinvesteringswet is goedgekeurd, zodat banken een stimulans zouden hebben om meer zaken te doen in deze eerder geïgnoreerde gebieden.

Sinds de communautaire herinvesteringswet in 1977 is opgericht, is het een aantal keren bijgewerkt.

Evaluatie van de herinvesteringswetgeving van de Gemeenschap

Om te bewijzen dat zij niet discrimineren, houden banken records die hun uitleenactiviteit tonen.

Als ze aantonen dat ze vrij in lage inkomensgebieden lenen, krijgen ze een betere 'rating'. 'De beoordeling van de Gemeenschapsherinvesteringswet van de bank is belangrijk om met de regelgevers te komen met betrekking tot fusies en bankuitbreiding.

Communautaire herbeleggingswet en de hypotheekcrisis

Degenen die minder regelgeving plegen, beschuldigen de communautaire herbeleggingswet om de hypotheekcrisis in 2008 te veroorzaken. Ze beweren dat banken de kans kregen leningen aan leners te lenen en dat een groter aantal huizenkopers een huishoudelijke bubbel had aangewakkerd (die meer kopers in de bubble trok). De rechtszaken hebben echter vastgesteld dat banken sublimitaire leningen aan raciale minderheden verstrekten met kredietgeschiedenissen die hen gekwalificeerd hebben voor primaire leningen. Met andere woorden, het geven van deze leningen aan particulieren die betere leningen verdienden, zetten ze op voor falen.

Degenen die de communautaire herbeleggingswet verdedigen, beweren dat het eigenlijk een gebrek aan regelgeving was die de hypotheekcrisis veroorzaakte. Zij vermelden ook dat leningen die voortvloeien uit de communautaire herinvesteringswet niet de probleem leningen zijn die de economie daalden.

Afhankelijk van uw standpunten en uw informatiebronnen, zijn er genoeg argumenten om een ​​van beide posities te plaatsen. Critici van de CRA beweren dat de regering de mania leidde die leidde tot de hypotheekcrisis en dat de feds de hypotheekrommel genoodzaakt hebben.

CRA-aanhangers zeggen dat de handeling om verschillende redenen niet schuldig is en de vinger bij meerdere subprime verdachten wijst.