Rapportage Gokkeninkomen op federale inkomstenbelasting

Gokinkomen zijn onderworpen aan de federale inkomstenbelasting.

Gokinkomen bestaat uit de volgende typen:

• Inkomsten uit inzet en weddenschappen;
• Inkomsten uit loterijen, sweepstakes en raffles; en
• Inkomsten uit prijzen, prijzen en wedstrijden.

Het volledige bedrag van het gokken inkomen, minus de kosten van de winnende weddenschap, is opgenomen in de belastingopgave. "Het bedrag van het inkomen uit een winnende weddenschap of weddenschap is het volledige bedrag van de winst minus de kosten van het plaatsen van die winnende wedden of wedden, "rapporteert Robert McKenzie in zijn diepgaand artikel over" Gokken en Belastingen. " De kosten van het verliezen van weddenschappen worden elders op het rendement gemeld als gokverlies.

Waar gokkeninkomen moeten worden aangemeld

Personen die geen professionele gokkers zijn, rapporteren elk gokinkomen als ander inkomen op Form 1040, Line 21.

Gokkosten

De kosten van weddenschappen, inzet, loterijbewijzen en soortgelijke gokverliezen worden afgetrokken als een diverse gespecificeerde aftrek op Schema A. Echter, "Verlies van inzetstransacties mag alleen in de mate van de winsten van dergelijke transacties worden toegestaan." (Sectie 165, d), zie ook de Schatkistregels sectie 1. 165-10.)

Gokkenverliezen worden gerapporteerd op Schema A als andere overige aftrek die niet beperkt zijn tot de 2% van de aangepaste bruto inkomensdrempel. Op het jaar 2014 Schema A bevindt zich dit op lijn 28.

Professional Gamblers

"Een gokker wordt beschouwd als verloofd in het spel van gokken als hij of zij voltijds speelt om een ​​levensonderhoud te verdienen en niet alleen als een hobby, "staat J. K. Lasser is uw inkomstenbelasting .

Professionele gokkers rapporteren hun gokinkomen en aanverwante uitgaven op Schema C als zelfstandig inkomen. Net Schema C-inkomsten zijn onderhevig aan de federale inkomstenbelasting en de belasting op zelfstandigen, plus eventuele staatsinkomstenbelasting.

Record-keeping voor gokactiviteiten

De IRS verwacht dat de gokkers records van hun weddenschappen en winsten houden:

"U moet een nauwkeurig dagboek of vergelijkbaar record van uw verliezen en winsten houden. Uw agenda moet ten minste het volgende bevatten informatie.

• "De datum en het type van uw specifieke inzet of inzetactiviteit.
• "De naam en het adres of de locatie van het gokbedrijf.
• " De namen van andere personen die bij u in het gokkenhuis aanwezig zijn.
• "De hoeveelheid die u heeft gewonnen of verloren.

" Bewijs van winsten en verliezen. Naast uw dagboek dient u ook andere documentatie te hebben. U kunt over het algemeen uw winsten en verliezen door middel van Form W-2G, bepaalde gokwinningen, formulier 5754, verklaring van persoon (en) ontvangen van gokwinnaars, inzetbewijzen, geannuleerde cheques, vervangende cheques, kredietrecords, bankontvangsten en verklaringen van de feitelijke winsten of betaallijsten die u door het gokkenbedrijf heeft verstrekt.

"Voor specifieke inzettransacties kunt u de volgende items gebruiken om uw winsten en verliezen te ondersteunen.

" Keno. Kopieën van de keno-kaartjes die u hebt gekocht die door het gokkenbedrijf werden gevalideerd, kopieën van uw casino-kredietrecords, en kopieën van uw casino check-inbetalingsrecords.

"Tafelspellen (eenentwintig (blackjack), craps, poker, baccarat, roulette, wiel van fortuin , enz.). Het nummer van de tafel waarin je speelde. Casino credit card data aangeven of het krediet in de kuil of in de kooi van de kassier is uitgegeven.

"Bingo. Een record van het aantal gespeelde spellen, de kosten van de aangekochte tickets en de bedragen verzameld op winnende tickets. Aanvullende records bevatten eventuele ontvangsten van het casino, de salon, enz.

" Racing (paard, harnas, hond, enz.). Een record van de wedstrijden, hoeveelheden inzetten, bedragen verzameld op winnende tickets, en bedragen verloren bij het verliezen van tickets. Aanvullende records bevatten niet-ingedeelde tickets en betalingen van de racebaan.

"Lotterijen. Een overzicht van de aankopen van de kaartjes, data, winsten en verliezen. Aanvullende records bevatten niet-ingedeelde tickets, betaalstroken en winningsverklaringen."

(van Publicatie 529, Diverse Aftrek, IRS. >

Onthouding op gokwinst

Gokwinst is onderhevig aan inachtneming van de federale inkomstenbelasting tegen een tarief van 25% in de volgende omstandigheden. Voor gokwinst waar het bedrag van de winst minus de inzet meer dan $ 5, 000 bedraagt ​​en de winsten zijn van

Sweepstakes,

Wagering pools,

• Lotteries of
• Andere weddenschappen transacties als de winst zijn tenminste 300 maal de hoeveelheid inzet. (Uit de instructies voor formulier W-2G)
• Het casino meldt het bedrag van de gokwinst en eventuele belastingen die op Form W-2G worden teruggehouden, die aan de winnaar en aan de IRS worden uitgegeven.

Naast het uitreiken van een formulier W-2G, wanneer het weerhouden vereist is, zullen de casino's ook een formulier W-2G uitgeven wanneer het weerhouden niet nodig is, specifiek voor het volgende type winsten:

$ 1, 200 of meer in winsten van gokautomaten of bingo,

$ 1, 500 of meer in winsten uit keno games en

• $ 5, 000 of meer in winsten uit pokertoernooien. (Uit de instructies voor formulier W-2G)
• Gokkenwinst delen

Als er twee of meer mensen in de gokwinst moeten delen, zouden ze Form 5754 [pdf] moeten invullen. Het casino verdeelt de winsten onder de spelers en rapporteert vervolgens de winst op Form W-2G aan de IRS onder de naam van elke winnaar.

Referentie Materiaal

Internal Revenue Code sectie 165 lid (d) gaat over gokverliezen. De bijbehorende Schatkistregeling sectie 1. 165-10 behandelt verder gokverliezen.

J. K. Lasser's Uw Inkomstenbelasting

• , hoofdstuk 11, bespreekt prijzen en prijzen, lotterij en sweepstake winst en gokwinst en -verliezen.In dit hoofdstuk worden ook de speciale regels voor professionele gokkers besproken.
• Publicatie 17, hoofdstuk 12, bespreekt loterijen en lotterijen, formulier W2-G, en rapporteert gokwinst en recordhouding. Belastingonderwerp 419, Gokkeninkomen en -verliezen.
• Publicatie 525, Belasbaar en niet-belastbaar inkomen, bespreekt gokwinst in het gedeelte over overige inkomsten.
• Publicatie 529, Diversen Aftrek, bespreekt aftrek die niet onderworpen is aan de limiet van 2%, inclusief gokverlies.
• Instructies voor formulier W-2G en Form 5754, bespreekt de regels voor het onthouden van gokwinst en voor het afgeven van formulier W-2G.
• Publicatie 505, Belastingverlies en Geschatte Belasting, bespreekt de regels voor onthouding in het algemeen en heeft een gedeelte waarin de gokwinst specifiek wordt besproken.
• Instructies voor formulier 1040 voor regel 21.
• "Gokken en belastingen" van Robert McKenzie.
• "Reporting Gambling Winnings" door Kay Bell.