Om te beslissen of u munisipale obligaties wilt kopen

Gemeentebonden worden uitgegeven door steden, staten en andere lokale overheidsinstellingen als een manier om inkomsten te verwerven voor geoormerkte publieke projecten die worden beschouwd als het grotere goed. Winsten die ze produceren zijn vrij van federale belastingen, en er is een goede kans dat ze ook vrij zijn van staats- en lokale belastingen als ze uitgegeven worden in de staat waarin je woont.

Maakt dit Munis een perfecte investering?

Misschien niet.

Munis is niet voor iedereen

Wanneer een investeerder een muni koopt, geeft hij de bereidheid om een ​​hogere opbrengst op zijn beleggings dollars te ontzeggen in ruil voor het niet betalen van belastingen op de winst. Dat is een mooie verhuizing voor mensen met een hoge inkomen, maar het kopen van een belastbare obligatie die een hogere rentevoet betaalt, is meestal zinvol voor de rest van de wereld.

Dus waar staan ​​u en uw netto waarde op de moet-ik-of-moet-ik-muni-schaal? Stel jezelf een paar belangrijke vragen voordat je beslist of je gemeentelijke obligaties wilt kopen:

• Wat is uw federale belastingbeugel? Als u het antwoord niet kent, belt u uw accountant. Als u geen accountant heeft, krijg u een. Als u een van diegenen bent die zelf geen accountant krijgen, neem dan de tijd om uw fiscale beugel te onderzoeken. U kunt niet uitgaan dat het van jaar tot jaar hetzelfde blijft als uw inkomen fluktueert.
• Wat is uw wederkerige beugel? Trek uw belastingbeugel van 100 af om uw wederzijdse beugel te krijgen. Als u bijvoorbeeld hebt vastgesteld dat u in de 33 procent beugel zit, dan is 100 minder 33 66, dus uw wederzijdse beugel is 66 procent.

• Wat is de prijs op de muni die u overweegt? De topgekochte 10-jarige belastingvrijgestelde obligaties rendementen van 2 tot 3 35 procent per oktober 2017, maar het kan afhankelijk zijn van het jaar of zelfs op de week of de maand. We gebruiken het bovenste cijfer in dit scenario.
• Wat is uw munipotentieel? Hier bepaalt u of een bepaalde muni voor u is. Verdeel de opbrengst in dit geval 3. 35 procent - door uw wederkerige tarief van 66 procent en je krijgt 5,7 procent. Dat is uw opbrengst op de belasting. Met andere woorden, met alles zoals volwassenheid en rating gelijk is, is een belastbare obligatie die meer dan 5,7 procent geeft meer zin dan de 3,35 procent belastingvrijgestelde obligatie voor iemand in uw fiscale beugel. U kunt ook een web-based calculator gebruiken om de nummers te runnen.
• Waar woon je? Verdiensten op alle muni obligaties zijn vrijgesteld van federale inkomstenbelasting, maar u betaalt lokale belastingen op muni-inkomsten uit obligaties buiten uw staat. Dus als u in een hoge belastingstaat zoals Californië of New York woont, zal het kopen van een lokale muni-obligatie aan uw belastingpauze toevoegen.Bereken uw staats- en lokale belastingtarief en uw wederkerige tarief, en dupliseer dan het proces dat hierboven is uitgelegd.

U zou in een oogopslag kunnen vertellen of een bepaalde muni-band zin heeft in uw portefeuille nadat u de cijfers een paar keer hebt uitgevoerd.