Hoe te investeren in Utility Stocks

Degenen die op zoek zijn naar manieren om beleggingsinkomen te genereren via dividenden, verdelen vaak een deel van hun portefeuilles aan nutvoorraden. Utilities zijn al lang gezien als een conservatieve optie die investeerders in staat stelt hogere dividenden vast te leggen dan in de meeste aandelenmarkt beschikbaar zijn.

De voordelen van utiliteitsvoorraden

Utilities zijn bedrijven die essentiële diensten leveren, zoals water, gas en elektriciteit.

Aangezien deze diensten altijd in de vraag zijn, hoe snel of langzaam de economie groeit, is de sector meestal een van de stabielere aandelenmarkten in termen van de dag-tot- dag prestatie.

Utility-aandelen lijken ook beter in dalende markten, aangezien beleggers meestal minder snel hun beleggingen met lagere risico's verkopen als de bredere omgeving zuur wordt. Hoewel de voorraadvoorraden riskanter zijn dan de meeste activaklassen binnen de obligatiemarkt, worden ze in het algemeen gezien als een lager risico in vergelijking met de algemene aandelenmarkt.

Het voornaamste voordeel van nutsbedrijven is dat ze over het algemeen dividenden uit de markt betalen. In het afgelopen decennium heeft het beursgenoteerde fonds Select Sector SPDR-Utilities (ticker: XLU) - die investeert in de gehele Amerikaanse utilities sector, met de nadruk op de grootste bedrijven - meestal een rendement van ongeveer 1,75 tot 2,5 aangeboden. tijden die van de S & P 500 Index (een maat voor de breder Amerikaanse marktprestatie).

Met name heeft het dit gedaan met een lager volatiliteit dan de markt als geheel.

Hoge Dividenden, maar Beperkte Kamer voor Kapitaalwaardering

De achterkant is dat het potentieel voor de langetermijnkapitaalverhoging beperkt is tot nutsbedrijven. De groeimogelijkheden voor de meeste bedrijven in de sector zijn beperkt, en dit komt tot uiting in hun aandelenkoersprestatie.

Een voordeel hiervan is natuurlijk dat, met minder kansen om te investeren in toekomstige groei, de bedrijven meer geld hebben om dividenden uit te betalen.

In de loop der tijd kunnen bovengemiddelde dividenden echter een significant effect hebben op het totale rendement. Overweeg dat het Nutsbedrijf ETF hierboven vermeld. Vanuit zijn debuut op 22 december 1998 tot en met 10 juni 2014 produceerde XLU een cumulatief totaalrendement van 150,1% en een gemiddeld jaarlijks totaalrendement van 6,1%. In dezelfde periode had de SPDR S & P 500 ETF (SPY), die de S & P 500 Index - een brede mate van prestatie voor Amerikaanse aandelen - heeft gecumuleerd, een totale opbrengst van 112,8% en een gemiddeld jaarlijks rendement van 5,0 %. Dit is niet bedoeld om te illustreren dat nutsbedrijven een superieure investering zijn, maar om te laten aantonen dat een extra paar procentpunt van dividendrendement over de lange termijn het potentieel kan opleveren.

De Risico's van Utility Stocks

Net als elk segment van de aandelenmarkt, zijn utiliteiten onderhevig aan bredere marktkrachten.Tijdens beide grote marktdalingen van het afgelopen decennium - 2001-2002 en 2008-2009 - de nutsvoorraden verloor ongeveer de helft van hun waarde op basis van een prijsgrondslag (bijv. Niet dividenden). Inkomen beleggers moeten dit in gedachten houden bij het beslissen tussen een belegging in obligaties of dividendbetalende aandelen, zoals nutsbedrijven.

Twee andere factoren kunnen een negatief effect hebben op de prestaties van de utilitiesvoorraden. Ten eerste kunnen stijgende rentetarieven de sector om twee redenen onderpresteren: 1) hogere tarieven verhogen de rentebelasting van de utiliteiten omdat bedrijven in de sector geneigd zijn om kapitaalintensief te zijn en derhalve sterker schulden te betalen en 2) hogere rentes aanleiding geven tot inkomensgerichte beleggers zwaartekracht naar obligaties en weg van riskanter rendement opties in de aandelenmarkt. Daarnaast is de sector zwaar gereguleerd en derhalve kwetsbaar voor verschuivingen in het overheidsbeleid.

Investeren in utiliteitsvoorraden

U kunt via een makelaar in nutsvoorraden beleggen. Het is mogelijk om te investeren in afzonderlijke nutsvoorraden, beleggingsfondsen die gespecialiseerd zijn in de sector of ETF's, zoals Select Sector SPDR-Utilities. Zorg ervoor dat u contact opneemt met een financieel adviseur of gebruik maakt van alle grote online middelen die beschikbaar zijn om uitvoerig onderzoek te doen alvorens te investeren.

Disclaimer : De informatie op deze site is uitsluitend ter discussie en mag niet beschouwd worden als beleggingsadvies. In geen geval vertegenwoordigt deze informatie een aanbeveling om effecten te kopen of te verkopen.