Bank Trust Departments - Alles wat je moet weten

Bijna elke kleine stad in Amerika heeft een bankvertrouwen, maar dit lijkt wel te zijn dat trustfondsen alleen voor de superrijke zijn. Niets is verder van de waarheid verwijderd. Trustfondsen zijn niet alleen voor de Rockefellers. U kunt vertrouwen gebruiken om aanzienlijke rijkdom te bouwen, zelfs als u begint met een bescheiden begin.

Wat kan je precies een trust afdeling betalen? Hoeveel kost het? Waarom zijn deze banken in het midden van boerderijen met kleine bevolking die middelen aan deze activiteit toewijzen, tenzij mensen ze gebruiken?

Dat zijn allemaal goede vragen. Ik wil wat tijd nemen om ze te beantwoorden en ik hoop dat u een gereedschap aan uw beleggingsvaardigheidsset voegt die op een gegeven moment nuttig kan zijn voor u.

Een kort overzicht van bankvertrouwenafdelingen

Bankenvertrouwen zijn een van de oudste en meest gevestigde gebieden van traditioneel bankwezen. De klanten van een bankvertrouwingsafdeling kunnen een succesvolle kleine bedrijfseigenaar in de stad opnemen, die geld voor zijn kleinkinderen wil zetten om naar school te gaan, weeskinderen die hun ouders hebben verloren en nu een grote levensverzekering hebben, of een onbevoegde volwassene die was beloond een schikking na een ongeval. Vertrouwingsafdelingen kunnen verantwoordelijk zijn om ervoor te zorgen dat een blok Johnson & Johnson-aandelen, gekocht door grote tante Betty een paar generaties geleden, nog steeds dividenden betaalt aan de jongste familieleden, terwijl ze nooit de mogelijkheid bieden om de positie te verkopen of tegen de aandelen te lenen.

Ze kunnen werken om te garanderen dat een tweede vrouw na het overlijden van haar echtgenoot in het huis mag blijven, maar dat het huis zelf van een eerste huwelijk naar de kinderen gaat wanneer de tweede vrouw sterft, zelfs als ze haar later herinnert of verliest.

Typisch biedt een bank diensten onder twee grote paraplu's: 1.) Trust Administration en 2.) Investment Management.

Laten we even even overleggen om elkaar te bespreken.

Trust Administration Services

Bij het huren van een bankvertrouwingsafdeling voor vertrouwenadministratiediensten, verschillen de specificaties van het contract van geval tot geval. Over het algemeen kan het zijn:

Als de bankdienst dienst heeft als enige trustee of mede-trustee, samen met een vertrouwd familielid of een vriend bij het bepalen van beslissingen in overeenstemming met de beheersdocumenten. Vaak is dit bedrag meerdere duizend dollar per jaar, beginnend op ongeveer $ 2, 500 per trustregistratie.

• Controles en bezittingen uitbetalen overeenkomstig de vertrouwensvoorwaarden, zodat de begunstigden de activa krijgen die de subsidier wenst wanneer hij of zij wilde, op een wijze die hij of zij zou hebben goedgekeurd. Dit kan onder meer betaalde huishoudelijke facturen, een cheque naar de universiteit voor het onderwijzen, het kopen van een huis, een rechtstreekse overboeking of een andere wettelijke instructie.
• Beveiliging en rapportage van effecten in effecten, zodat zelfs externe beleggers van derden de aandelencertificaten, titelbewijzen, obligaties en andere activa aan de bank moeten overhandigen om veilig in de kluis te houden.
• Filtering van federale en staatsbelastingen voor het vertrouwen zelf, dat als een zelfstandige entiteit wordt behandeld met zijn eigen belastingidentificatienummer.
• Gespecialiseerde diensten zoals verzekeringsadministratie om vertrouwen te waarborgen, worden gedekt bij verlies.
• Sommige bedrijven, zoals Edward Jones, bieden meer administratieve diensten op basis van meer a la carte. Om aan te tonen heeft Edward Jones $ 300 in rekening gebracht voor het indienen van een belastingafgifte, een $ 12, 500 eenmalig trust settlement en distributievergoeding bij de oprichting van het trustfonds, $ 1, 500 per overboekingsvergoeding op onroerend goed, $ 3, 750 per verkoop van onroerend goed tarief, enz.

Trustadministratie kan veel zin hebben voor een persoon die specifieke eigendom wil achterlaten en het meestal onaangetast blijft. Overweeg de stad Quincy, Florida. De lokale bank heeft ongeveer 50% van het vertrouwensvermogen in aandelen van The Coca-Cola Company, omdat de kleine gemeenschap ooit meer per capita Coke miljonairs had dan in de rest van de wereld.

Dit gebeurde omdat in de jaren 1920 en 1930 de bankier Pat Munroe besloot dat hij zijn klanten, vrienden en kennissen moest overtuigen om aandelen van de drankreus te kopen, omdat het prima door de Grote Depressie varen. Hij ging zelfs zover om bankleningen te onderschrijven voor degenen die hij wist dat ze het geld zouden kunnen terugbetalen en hen aanmoedigen om een ​​eigendomsbelang te nemen die zij door de generaties zouden doorgeven, net zoals ze een particuliere onderneming zouden hebben.

De families, die steeds meer rijker zijn aan hun aandeel in de verdiensten en dividenden van Coca-Cola, hebben het eigen vermogen door de stamboom, ouders naar kinderen, kinderen naar kleinkinderen, kleinkinderen naar achterkleinkinderen doorgeslagen. Voor sommige van deze trusts is het voornaamste werk van de trustadministrateur de dividenden te verzamelen, ervoor te zorgen dat ze aan de juiste begunstigden worden betaald en de belastingaangifte indienen. Er zijn weinig, indien wel, beslissingen over kapitaalverdeling betrokken, dus een administratieve relatie is wat nodig is.

Trustdienstdiensten kunnen ook gebruikt worden voor bepaalde intellectuele eigendommen. Stel je voor dat je een bestverkopende roman schrijft. Vanwege de wijzigingen in het auteursrecht in de Verenigde Staten, is de eigendom van dat auteursrecht 70 jaar voorbij de datum van uw overlijden gewaarborgd. Een administratieregeling kan de trustee bij de bank betrekken bij het verzamelen van uw royalty's en vervolgens uitbetalen op basis van uw zorgvuldig geschreven wensen. Op die manier kunnen uw kinderen of kleinkinderen nooit het auteursrecht verkopen, ze verliezen in een high-pokerspelletje of anders verspillen.

Investment Management Services

Soms zijn de administratieve diensten van trustfondsen niet voldoende. Als u nodig heeft of wilt dat de bankinstelling beleggingsbeslissingen neemt, moet u de activa van het trustfonds aan het werk betalen voor beleggingsmanagementdiensten bovenop de trustadministratiediensten.

Wanneer u een bankdienstafdeling contracteert om beleggingsmanagementdiensten te verlenen, behandelt het de activa van het trust, investeert en verkoopt activa volgens de vertrouwensdocumenten die de wensen en beperkingen van de subsidie ​​geven. Afhankelijk van de specifieke kenmerken van de regeling kost de meeste portefeuillebeheer diensten tussen 1% en 2% van de netto activa per jaar, vaak in kwartaalperiodes, met een minimumvergoedingniveau dat tegen een prijs komt die overeenstemt met de klantgrootte die de adviseur wenst aantrekken.

Bijvoorbeeld, in 2014, om een ​​beleggingsmanagementrelatie te beginnen, heeft Vanguard, die een van de laagste kostendrukbedrijven in de business is, vandaag een heffing van 0,7% op de eerste $ 1, 000, 000 in activa aangerekend, met een minimum jaarlijks bedrag van $ 4, 500 en een minimum vertrouwenswaarde van $ 500, 000. De volgende $ 1, 000, 000 wordt slechts 0,3% in rekening gebracht, en een bedrag boven de eerste $ 2, 000, 000 is slechts 0. 20 %. U betaalt ook indirecte kosten op alle Vanguard-beleggingsfondsen die in de portefeuille worden gehouden via de winst- en verliesrekening van het wederzijdse fonds.

Een meerderheid van de bankvertegenwoordigers gaat vasthouden aan investeringen in traditionele activaklassen zoals aandelen, obligaties, onroerend goed, geld en particuliere bedrijven. Om terug te gaan naar Vanguard, als je 500.000 dollar in een trust voor je kinderen zou verlaten, alles in contanten uit een levensverzekeringsbeleid, zal het beleggingsmanagement personeel waarschijnlijk een gediversifieerde verzameling bedrijven opbouwen die bedoeld zijn om veilig te stellen terugtrekkingspercentage; vergulde obligaties, blue chip aandelen, misschien een paar REITs, een paar schatkistbiljetten.

Sommige bankdienstafdelingen specialiseren zich in bepaalde soorten activa, met ervaring op specifieke terreinen. Bijvoorbeeld, in Texas, is het misschien niet ongebruikelijk dat een trust beeste- of olierechten omvat. In Iowa kan een gehele werkboerderij in vertrouwen worden gezet totdat een minderjarige ouder wordt bij de bank die de contracten voor de aandeelhouders om het beste productieve rendement te behalen oplevert. In New York, een rijke scion van leeftijd zou een gehele flatgebouw of zeldzame kunstcollectie in vertrouwen kunnen hebben. De kosten voor deze meer esoterische diensten kunnen een beetje hoger zijn omdat ze meer dagelijkse interactie betreffen. U kunt ook gespecialiseerde geldbeheerbedrijven huren voor het beleggingsbeheercontract, zoals die gespecialiseerd zijn in waardebeleggingen.

Investeringsmanagementdiensten die door de bankvertegenwoordigers worden geleverd, zijn vaak zeer conservatief in vergelijking met een typische managementregeling op een regulier makelaarskonto, omdat de adviseurs als financiers optreden. Daarom moeten ze zich houden aan de zogenaamde 'Prudent Man Rule', die voortvloeit uit een bijna 200-jarige rechtszaak in Massachusetts, bekend als

Harvard College v. Armory . Die uitspraak vereist beheerders, "om te observeren hoe mannen van voorzichtigheid, discretie en intelligentie hun eigen zaken beheren, niet met betrekking tot speculatie, maar met betrekking tot de permanente uitoefening van hun fondsen, rekening houdend met het waarschijnlijke inkomen, evenals de waarschijnlijke veiligheid van het te investeren vermogen."Gezien hoe veel discretie een rechter zou hebben als de begunstigden hen voor de verliezen hebben gedacht, zijn er weinig corporate trustees bereid om risicovolle investeringen te maken die dicht bij de lijn komen wanneer het omgaan met activa in trust. Het is te veel aansprakelijkheid. Huur een bankvertrouwingsafdeling Als u geïnteresseerd bent om meer te weten te komen over de prijsstelling van een specifieke bankvertrouwingsafdeling, moet u contact opnemen met de instelling en vragen om hun tariefschema. Deze dagen kunnen de meeste online worden gevonden. je moet in staat zijn om een ​​grof idee te krijgen van hoeveel geld je nodig hebt om te vertrouwen om een ​​bepaalde instelling kosteneffectief te maken.

Voor degenen onder u die een trustfonds opzetten en hulp nodig hebben om te beslissen welk trustfonds bedrijf huur, lees drie vragen om te vragen bij het kiezen van een trustee voor uw trustfonds.