MSCI EAFE International Stock Market Index

De MSCI EAFE is een populaire beursindex die vaak wordt gebruikt als een benchmark voor grote internationale aandelenmarkten. Met een vertegenwoordiging met grote en middelgrote kapitalisatie in ontwikkelde landen over de hele wereld, met uitzondering van de VS en Canada, dekt de index ongeveer 85% van de voor free float gecorrigeerde marktkapitalisatie in elk land waarop het gericht is.

In dit artikel zullen we de geschiedenis van de index bekijken, waar we informatie kunnen vinden en enkele belangrijke overwegingen voor investeerders.

MSCI EAFE History

Het acroniem MSCI staat voor Morgan Stanley Capital International, een financiële instelling die aandelenindexen, vastrentende waarden en hedgefondsbeursindexen en portfolioanalysetools aanbiedt. Omdat het EAFE de meest populaire internationale index is, staat het voor Europa, Australië (Australië en Nieuw-Zeeland) en het Verre Oosten en bestaat het uit aandelen op die markten. Andere populaire MSCI-indexen zijn MSCI BRIC (die Brazilië, Rusland, India en China bestrijkt) en MSCI World (die de hele wereld bestrijken).

De index werd oorspronkelijk in 1969 ontwikkeld door Morgan Stanley Capital International, die grotendeels eigendom is van de investeringsbank Morgan Stanley. Als de oudste internationale index wordt EAFE veel gebruikt in de gemeenschap voor beleggingsbeheer als de standaard voor het beoordelen van de prestaties van buitenlandse beleggingsfondsen en pensioenrekeningen. Managers van deze fondsen vergelijken hun eigen prestaties met de MSCI EAFE om te bepalen of ze waarde bieden aan klanten of niet.

Voordelen van MSCI EAFE

EAFE is vergelijkbaar met de S & P 500-index omdat het een niet-beheerde mand aandelen is die een brede blootstelling biedt aan buitenlandse markten tegen lage kosten. Er zijn een aantal indexfondsen die zijn ontworpen om nauwgezet de prestaties van EAFE te weerspiegelen; het iShares EAFE exchange-traded fund (ETF) is een van de meest populaire opties.

Beheerd door Barclays Global Investors wordt dit fonds verhandeld op de New York Stock Exchange onder het symbool EFA en is het op grote schaal beschikbaar voor alle beleggers.

De EAFE-index heeft ook de neiging om minder volatiel te zijn dan opkomende markten, zoals de BRIC's, wat betekent dat het een veiliger optie kan zijn voor beleggers die internationaal willen diversifiëren. Met behulp van beleggingsfondsen en ETF's kunnen beleggers een eenvoudige blootstelling aan deze markten verwerven en een portefeuille gemakkelijk diversifiëren.

Nadelen van MSCI EAFE

Hoewel EAFE een goed startpunt is, heeft het enkele tekortkomingen. Het belangrijkste is dat de index geen snelgroeiende opkomende markten zoals Brazilië, Rusland, India en China omvat. Hoewel deze markten de afgelopen jaren slechter hebben gepresteerd dan de ontwikkelde markten, zijn deze historisch gezien sterke groeiplannen voor beleggers. Deze economieën zouden de komende jaren steeds belangrijker kunnen worden, aangezien ontwikkelde landen een tragere groei ervaren.

Het is ook belangrijk om in gedachten te houden dat EAFE wordt gewogen op basis van marktkapitalisatie. Dat betekent dat landen met de grootste en meest geavanceerde aandelenmarkten - zoals Japan en het Verenigd Koninkrijk - altijd het grootste relatieve gewicht in EAFE zullen hebben, ongeacht hun investeringsvooruitzichten.

Evenzo zullen landen met kleinere aandelenmarkten minder impact hebben, ook al leveren ze spectaculaire rendementen op.

Waar vindt u gegevens over MSCI EAFE

Prestatiegegevens voor EAFE en vele andere wereldwijde indices zijn gratis beschikbaar op de MSCI-website. Deze gegevens omvatten topposities, sectorwegingen, landengewichten en andere gegevens die internationale beleggers kunnen gebruiken om ervoor te zorgen dat hun totale portefeuille voldoende gediversifieerd is. Bovendien kunnen beleggers informatie vinden over waarderingsstatistieken en andere fundamentals, evenals risicokenmerken die belangrijk kunnen zijn bij het samenstellen van een portefeuille.

Investeren in de MSCI EAFE

Er zijn veel verschillende exchange-traded funds (ETF's) gericht op de MSCI EAFE-index. Beleggers die op zoek zijn naar een brede blootstelling aan ex-U. S.-markten kunnen deze fondsen overwegen om internationale diversificatie toe te voegen aan hun portefeuilles.

Sommige populaire MSCI EAFE ETF's zijn:

• iShares MSCI EAFE ETF (EFA)
• iShares Core MSCI EAFE ETF (IEFA)
• iShares MSCI EAFE Small Cap ETF (SCZ)

Investeerders moeten zorgvuldig overwegen de kostenratio's, liquiditeit en andere kenmerken van deze fondsen voordat ze erin beleggen.

Key Takeaway Points

• De MSCI EAFE is een beursindex die bestaat uit Europa, Australië, Nieuw-Zeeland en het Verre Oosten.
• MSCI staat voor Morgan Stanley Capital International, een financiële instelling gericht op beursindexen, en EAFE staat voor Europa, Australië en het Verre Oosten.
• De MSCI EAFE is de oudste internationale beursindex, waardoor deze de populairste benchmark is voor vele internationale fondsen.
• Er zijn veel voordelen en nadelen verbonden aan de MSCI EAFE die beleggers zorgvuldig moeten overwegen.
• Beleggers kunnen meer informatie vinden over de MSCI EAFE op de MSCI-website, inclusief gegevens die kunnen helpen diversificatie te beoordelen.