Basisprincipes van particuliere hypotheekverzekering

Er zijn verschillende soorten hypotheekverzekeringen, maar het type waarover iedereen klaagt, is een particuliere hypotheekverzekering. Dat komt omdat huiseigenaren met een particuliere hypotheekverzekering een forse premie moeten betalen voor een verzekeringspolis, en deze zelfs niet dekt. Een particuliere hypotheekverzekering biedt de kredietnemer geen bescherming.

Leners denken misschien dat een particuliere hypotheekverzekering hen bijzonder maakt, maar er worden geen particuliere diensten aangeboden met dit soort hypotheekverzekering.

Je krijgt geen balkon suite met uitzicht op de oceaan.

Een minder bekend type hypotheekverzekering is het type dat uw hypotheek betaalt als u overlijdt. Je betaalt een kleine premie voor een kleine sterftekans. U zou waarschijnlijk een betere bescherming kunnen krijgen via een levensverzekering. Het type hypotheekverzekering dat de meeste mensen bij zich dragen, is het type dat de kredietgever verzekert in het geval de kredietnemer stopt met het betalen van de hypotheek. Dat klopt, particuliere hypotheek verzekering verzekert uw geldschieter.

Waarom betaalt u voor een particuliere hypotheekverzekering?

Veel kredietnemers nemen een particuliere hypotheekverzekering (PMI) af omdat hun geldschieter dit vereist. De kredietgever heeft dit nodig omdat de lener minder dan 20% van de verkoopprijs als aanbetaling neerlegt. Hoe minder geld een lener neerlegt, hoe groter het risico voor de kredietgever. Dus de kredietgever wil een verzekering tegen een wanbetaling.

U kiest niet voor de hypotheekverzekeringsmaatschappij en u kunt niet over de premies onderhandelen.

Het klinkt bijna niet-Amerikaans, niet? Maar zo werkt het als u een hypotheek krijgt die meer dan 80% lening-naar-waarde heeft.

Als u bijvoorbeeld 5% op een huis van $ 200.000 hebt gestort en uw hypotheekbetalingen hebt stopgezet, betaalt uw hypotheekverzekering uw geldschieter $ 30.000, de 15% die u niet hebt uitgegeven om de hypotheek te beschermen. geldschieter tot een LTV van 80%.

Dit zou gebeuren na marktafscherming.

FHA-kosten voor hypotheekverzekering ook. U betaalt niet alleen een premie vooraf voor hypotheekverzekering, maar u betaalt ook een maandelijkse premie, samen met uw hoofdsom, rente, verzekering voor dekking van onroerend goed en belastingen.

Hoe annuleert u de particuliere hypotheekverzekering?

Zodra uw eigen vermogen hoger is dan 20%, hetzij door uw hypotheek of uw appreciatie te betalen, komt u mogelijk in aanmerking om te stoppen met het betalen van PMI. De eerste stap is om uw geldschieter te bellen en te vragen hoe u uw particuliere hypotheekverzekering kunt annuleren.

De kredietgever wil een bewijs dat uw aandelenpositie veilig is en meer dan 20% bedraagt. Het krijgt dat bewijs door te eisen dat u betaalt voor een onafhankelijke beoordeling. U krijgt geen stem bij het kiezen van de taxateur of het bedrag dat de taxatie u zal kosten, maar het kost waarschijnlijk tussen de $ 350 en $ 500.

FHA-regels zijn anders. Als u een FHA-lening hebt, moet u uw hypotheek terugbetalen tot 78% van uw oorspronkelijke verkoopprijs. Zelfs als de waardering je vermogen heeft opgedreven, zal het er niet toe doen. U moet uw oorspronkelijke hoofdsaldo verminderen.

Hoe kunt u voorkomen dat u betaalt voor een particuliere hypotheekverzekering?

Er zijn veel manieren om te voorkomen dat u voor een particuliere hypotheekverzekering moet betalen.

U komt hier misschien niet noodzakelijkerwijs voor in aanmerking en wilt er ook geen van doen.

• Als u een veteraan bent, kunt u een VA-lening afsluiten, die geen particuliere hypotheekverzekering heeft.
• U kunt 20% of meer als aanbetaling opgeven. Misschien kun je op de Bank of Mom and Dad tikken?
• U kunt een hogere rente betalen. Soms is het verschil in uw maandelijkse betaling verdeeld over uw geplande bezettingsperiode veel minder dan het betalen voor een hypotheekverzekering.
• U kunt een combinatielening afsluiten van 80/10 / 10. Deze bestaat uit een aanbetaling van 10%, een eerste hypotheek van 80% en een tweede hypotheek van 10%.
• Zoek een HomePath-hypotheek aangeboden door Fannie Mae op bepaalde Fannie Mae-huizen die eigendom zijn van een bank.
• Zoek uit of uw bank speciale leningen verstrekt aan leraren of artsen, omdat deze soorten financiering soms geen particuliere hypotheekverzekering vereisen. Natuurlijk zul je een leraar of een medische professional moeten zijn om in aanmerking te komen voor dit soort leningen.

Realiseer je dat er nooit een garantie is dat je lening geen MI zal bevatten als je eigen vermogen minder is dan 20%, omdat geldschieters de MI kunnen betalen zonder jouw toestemming of kennis.

_{Op het moment van schrijven is Elizabeth Weintraub, BRE # 00697006, een Broker-Associate bij Lyon Real Estate in Sacramento, Californië.}