Wat moet u vragen bij het kiezen van een trustee voor uw trustfonds

In het artikel Wat is een trustfonds? we hebben gepraat over de basiscomponenten die betrokken zijn bij het opzetten van een trustfonds om activa te beschermen die u wilt opheffen om iemand anders te helpen, meestal een echtgenoot, kind, kleinkind, goede vriend of familielid. Een van de belangrijkste mensen die betrokken zijn bij het proces is de man, vrouw of instelling die als kurator benoemd is. Zelfs het beste gestructureerde trustfonds kan aanzienlijke moeilijkheden ondervinden als u niet zorgvuldige tijd en aandacht besteedt aan wie verantwoordelijk moet zijn voor het beschermen van het kapitaal dat u ter ere heeft gezet.

In het algemeen zijn er drie dingen die u moet overwegen wanneer u een trustee probeert te selecteren.

1. Is de persoon bekwaam, gekwalificeerd en bereid om te dienen als trustee?

Het is verbazingwekkend hoe vaak iemand een trustfonds zal oprichten en dan een nauwe vriend op de rol van de trustee noemen, zonder ooit te stoppen om te vragen of de vriend de nodige ervaring heeft en bereid is de verantwoordelijkheid en potentiële wettelijke aansprakelijkheid op te nemen aansprakelijkheid, van het toezicht op de activa. Gewoon omdat je iemand wilt en / of vertrouwt, betekent dit niet dat je je trustee moet zijn, en omdat iemand briljant is in zaken, betekent het niet dat je bereid bent om je trustee te zijn. Als uw vertrouwen bestaat uit veel vastgoedbeleggingen, overwegen iemand die ervaring heeft in onroerend goed te beleggen. Als u van plan bent een minderheidsbelang in een lokale bank bij te dragen, overwegen u een ervaren bankier aan te wijzen.

De beste regel die u moet volgen: Wees eerlijk in uw beoordeling van de vaardigheden van een potentiële trustee, en wees alert op hun gevoelens door hen vooraf te vragen als ze geïnteresseerd zijn in de taak.

2. Zal deze bijzondere persoon als Trustee de familieleden verwarren of problemen veroorzaken aan de lijn?

Stel je voor dat je vier zonen hebt. De oudste is succesvol, intelligent en financieel onafhankelijk. Je hebt jezelf succesvol gewonnen en verwacht dat je een landgoed ter waarde van $ 1, 000, 000 wilt verlaten. Je wilt al het geld in een trustfonds inzetten voor je kinderen die 4% dividenden per jaar betalen.

Dat geeft elk van je vier zonen $ 250, 000 in principe, waardoor $ 10.000 per jaar in cashverdelingen wordt genereerd. Je noemt je oudste zoonautoriteit en geeft hem discretionaire macht over vertrouwenverdelingen, maar geeft alleen het uitbetalingsniveau aan, dat je geschikt acht, maar niet aan het vereisen. Als een van de andere drie jongere broers financieel onverantwoordelijk wordt of een drugsprobleem ontwikkelt, zullen ze geld vragen aan de oudste broer. De relatie zal worden gespannen, waarschijnlijk tot het punt van haat. Zelfs degenen die niet worden getroffen door slechte keuzes, kunnen groeien om hem te verzachten.Als volwassen mannen moeten ze geld vragen die voor hun voordeel bestemd was, waardoor ze macht over hun leven kregen. Deze regeling genoemt de zaden van familievertrouwen. In de meeste omstandigheden kan het niet lukken als gevolg van de menselijke natuur.

3. Bevalt de Trustee Continuïteit en Bescherming tegen Malfeasance?

Wat gebeurt er als je een trustee aan het trustfonds noemt en dan sterft hij of zij? Om deze reden kiezen veel individuen en gezinnen voor een institutionele trustee, zoals een belangrijke bankvertrouwingsafdeling. Op die manier is er niet alleen het toezicht en de diensten die door een financiële instelling kunnen worden gebracht, maar ook een relatieve gemoedsrust.

Als de bank-aangewezen vertegenwoordiger sterft of ongeschikt is, kan de bank snel een andere vertegenwoordiger op zijn plaats zetten. Er zouden geen lange gerechtelijke hoorzittingen of mogelijke ongevallen moeten zijn. Als aanvullende bonus kan het gebruik van een institutionele trustee u helpen om uw activa te beschermen tegen malfeasance. Een scenario kan u helpen om de redenen te begrijpen:

Stel je voor dat je een vriend als een trustee gebruikt en hij ontwikkelt een gokprobleem, waarbij de trust activa worden gestolen. Natuurlijk gaat hij naar de gevangenis, maar dat doet geen goed voor je begunstigden. Het geld is nog steeds weg. Als u echter een instelling had aangesteld zoals Northern Trust, de beroemde bank in Chicago, die ongeveer 1 op 4 van de miljardairen van Amerika als cliënt telt, heeft de bank interne controleprocedures en vrijwaringsmaatregelen die voorkomen dat dergelijke diefstal optreedt.

Bovendien, als het zich voordoet, zou u een claim hebben tegen de bank (en de diepe zakken van de bank), die hoop biedt op herstel.

Een manier om het beste van beide werelden te krijgen, is om uw vriend en de bank als mede-trustees aan te wijzen, die samen moeten werken aan belangrijke beslissingen. Zo kent u iemand die op uw voornemens kijkt, maar u heeft de waarborgen en waakzaam oog van een grote financiële instelling om hem of haar eerlijk te houden (en vice versa). Dat is mijn voorkeur oplossing in deze omstandigheden.