Opties voor aandeelhouders

Als uw beleggingsmethode de voorkeur heeft aan individuele voorraden op basis van fundamentele analyse , dan is het redelijkerwijs te veronderstellen dat u zorgvuldige studies uitvoert om voorraden te vinden die hebben uitgevoerd - en dat u verwacht te blijven uitvoeren - beter dan de marktgemiddelden. Immers, het is veel makkelijker om indexfondsen te kopen die overeenstemmen met de prestaties van "de markt" en er is geen reden om aandelen te kopen als uw resultaten lager presteren.

Advies: Onderhoud een lijst van voorraden, zodat wanneer een van hen bijzonder aantrekkelijk wordt of als u extra geld hebt om te investeren, bent u bereid om een ​​intelligente beslissing vrij snel te maken.

Als u geloven in het uitvoeren van technische analyse (eerder dan op basis van de voorraadkaarten), in plaats van afhankelijk van de fundamenten van de onderliggende aandelen, behoudt u dan een lijst van voorraden waarvan u de kaarten tamelijk vaak controleert. Wanneer u een bevredigend diagrampatroon vindt, ga dan verder en maak uw handel.

Voor iedereen die voorraad koopt, is er een goede alternatieve beleggingsstrategie: de verkoop van naakte putopties.

Verkoop van naakte putten in plaats van het kopen van voorraad

Verkoop van winst veel vaker wint, dat gewone aandelen koopt. Wanneer de aandelenkoersen stijgen, worden de winst van de verkoper echter beperkt tot de ingevorderde contante premie. Het probleem is het weten wat de toekomstige aandelenkoers zal zijn. Beleggers die liever meer winst verdienen en bereid zijn om de mogelijke grote winst die beschikbaar is als de aandelenkoers stijgt, wordt beter geserveerd door het verkopen van puts dan het kopen van aandelen.

Er zijn twee fundamentele manieren om deze strategie vast te stellen als je het doel hebt om aandelen van XYZ te kopen tegen een prijs van $ 40 per aandeel of minder wanneer de huidige aanrakingsprijs hoger is (dwz $ 41 of $ 42) . De volgende alternatieven zijn van toepassing wanneer uw methoden een investering in XYZ invullen. Het is niet een goed idee voor beleggers die onderzoek uitvoeren om dat onderzoek te verlaten, alleen om een ​​willekeurig tijdige verkoop te maken.

• Verkoop een XYZ-put waarvan de aanrakingsprijs $ 40 bedraagt. Dit garandeert dat u niet meer dan $ 40 per aandeel betaalt (in het veronderstellen dat u uiteindelijk aandelen aanschaft). Daarnaast vermindert de premie die wordt ontvangen voor het verkopen van de put de aankoopprijs (met het bedrag van die premie). Deze handelsstrategie komt met een aantal waarschuwingen: Verkoop niet te veel putjes (verkoop één put voor elke 100 aandelen die u bereid bent te kopen) en stel een minimumprijs voor de optie vast (verkooppunten voor een zeer kleine premie is een slecht idee ). Bijvoorbeeld, als u een optie van 60 dagen verkoopt en $ 1 verzamelt, als de optie waardeloos loopt, verdien je $ 100 maar koop je geen voorraad. Dit klinkt als een goede deal voor mij, vooral als je deze winst als een troostbetaling beschouwt omdat je XYZ niet tegen je prijs kunt kopen.
• Verkoop een XYZ put waarvan de aanrakingsprijs $ 40 bedraagt ​​- zolang de premie meer dan $ 5 bedraagt. Waarom meer dan $ 5? Als u uiteindelijk bent, betaalt u 45 dollar per aandeel voor de voorraad. Die prijs is verminderd met de premie - dus als u $ 40 (uw doel) verzamelt.

Herinnering: Optieprijzen worden beïnvloed door de impliciete volatiliteit van de onderliggende voorraad. Dus als u deze methode wilt gebruiken voor vaste aandelen met hoge dividenduitkering, zal de premie niet erg hoog zijn en dat betekent dat uw uiteindelijke aankoopprijs voor de voorraad niet veel lager zal zijn dan $ 40.

Meer volatiele aandelen komen met een hogere premie, maar natuurlijk zijn deze aandelen riskanter om te bezitten. Kies uw voorraden zorgvuldig.