Leren over Delaware Statutory Trust

Veel babyboomers die zeer gewaardeerde vastgoedbelangen houden, kunnen in een stadium van hun leven zijn wanneer zij meer passieve beleggingsmogelijkheden zoeken. Passief, professioneel beheerd eigendom kan hen in staat stellen zich te concentreren op andere kansen in het leven dat zij altijd gepassioneerd kunnen zijn maar nooit de tijd hebben om grondig te genieten.

Passieve beleggingsvoordelen

In plaats van omgaan met de "Terrible T's", bestaande uit toiletten, vuilnisbakken en huurders, zoeken veel oudere beleggers op zoek naar de 'Terrific T's', die hun tijd, reizen en teeën geven.

Om deze doelstellingen te verwezenlijken, hebben sommige geïnteresseerde beleggers zich bezig geweest met vastgoedbeleggingsstrategieën, zoals een Huurder in gemeenschappelijk 1031-uitwisseling.

Huurders in gemeen 1031-uitwisselingen hebben lange tijd de beleggers in staat om hoogwaardige, professioneel beheerde woningen te bezitten die door gevestigde huurders zijn bezet, met vrijwel geen eigendomsbeheer verantwoordelijkheden. De meeste van deze beleggers zijn in staat om deze vormen van eigendom op een belastinguitgestelde manier te realiseren via een 1031 Exchange.

Hoewel de Delaware Statutory Trusts (DST) niet nieuw zijn, hebben de huidige belastingwetten hen de voorkeur gegeven beleggingsvoertuig voor passieve beleggers van 1031 uitwisseling en directe (niet-1031) beleggers. .

DST's zijn afgeleid van Delaware Statutory Law als een afzonderlijke juridische entiteit, aangemaakt als een trust, dat in aanmerking komt onder Artikel 1031 als een uitgestelde uitwisseling. In 2004 zag de IRS DST's een officiële Revenue ruling over hoe ze een DST opbouwen die in aanmerking komt voor vervangende goederen voor 1031 Exchange.

De Revenue ruling (Rev. Ruling 2004-86) staat toe dat de DST 100 procent van de fee-eenvoudige rente in het onderliggende onroerend goed kan bezitten en kan maximaal 100 beleggers - soms meer - toestaan - deelnemen als voordelige eigenaren van het pand.

Hoe DSTs werkt

Het vastgoedsponsorfirma, dat ook dienst doet als de huurder, verwerft gewoon de eigendom onder de DST-paraplu en opent het vertrouwen voor potentiële investeerders om een ​​gunstig belang te kopen.

De beleggers kunnen hun 1031 uitwisselingsopbrengsten in de DST plaatsen of de belegger kan rechtstreeks een interest in de DST aanschaffen.

DST beleggers kunnen profiteren van een professioneel beheerde, potentieel institutionele kwaliteitseigendom. De onderliggende eigenschap kan een appartementencomplex van 500 stuks zijn, een 100.000 vierkante meter medisch kantoorgebouw of een winkelcentrum dat aan huurders van beleggingsgraad verhuurd is. De mogelijkheden zijn eindeloos.

De meeste DST-investeringen zijn activa die uw bedrijfsmiddelen, kleine en middelgrote geaccrediteerde investeerders anders niet zouden kunnen veroorloven. Door geld te bouwen met andere investeerders kunnen zij dit soort activa echter verwerven.

Beleggers die vertrouwd zijn met de gemeenschappelijke huurdersstrategie (TIC), kunnen sommige overeenkomsten zien in het DST-concept; het is echter belangrijk om de verschillen tussen de twee concepten te begrijpen. Terwijl een TIC maximaal 35 investeerders kan hebben, die elk een onverdeeld, pro rata deel van de eigendom bezitten, kan een DST tot 100 beleggers (soms meer) hebben, waarbij elke belegger een voordelige belang heeft in het vertrouwen dat, op zijn beurt bezit de onderliggende activa.

DST vs TIC Ownership

Er zijn twee voordelen die de DST-structuur biedt over het TIC-concept.

De ene is dat omdat een DST niet beperkt is tot 35 investeerders, kan de minimale investering veel lager zijn, soms in de $ 100, 000-reeks. Het tweede grote voordeel is dat in een DST de kredietverlener slechts één lening aan één lener maakt - de sponsor van de DST.

In een TIC-investering kan de kredietgever maximaal 35 afzonderlijke leningen financieren, een aan elke investeerder. In tijden van strak geld geeft de DST de kredietverstrekkers een grotere zekerheid omdat de kredietgever de sponsor volledig heeft gekwalificeerd, wie is de onderliggende verantwoordelijke partij.

Wees ervan bewust dat het grotere aantal beleggers, plus het grotere aantal aandelen uw belegging kan of niet kunnen beschermen. Voorzichtige controle van de controlerende partner / sponsor wordt geadviseerd. Er zijn veel boefjes in deze zaken.

DST's vormen risico's

DST's zijn niet zonder risico's. Net als bij elk type vastgoedbelegging kunnen beleggers onderhevig zijn aan hoge vacatures en leningwaarden.

DST's zijn ook geen particuliere beleggingen. Een DST is een passieve investering die bestaat uit meerdere eigenaren en uiteindelijk gecontroleerd door de meester huurder - de sponsor. Het is belangrijk voor beleggers die de DST-strategie overwegen om te raadplegen met een ervaren beleggingswerker en om competent juridisch en fiscaal advies te verkrijgen.

Bij een grondige evaluatie kan de DST-structuur een levensvatbaar investeringsalternatief zijn voor gekwalificeerde beleggers in onroerend goed. Maar alleen uw fiscale adviseur en een advocaat kunnen u vertellen of het goed is voor u.

* Geaccrediteerde Beleggers zijn personen met een netto waarde van meer dan $ 1 miljoen en / of verdienen een jaarlijks inkomen van $ 200.000. Accreditatie voor entiteiten betekent dat de activa van de entiteit meer dan $ 5 miljoen bedragen en / of elk entiteitslid moet zijn een geaccrediteerde investeerder als individu.

Effecten aangeboden door Pacific West Securities, Inc. Lid FINRA / SIPC.

Dit materiaal is niet een aanbod om te verkopen, noch de uitnodiging om eventuele beveiliging te kopen. De informatie is uitsluitend ter discussie en informatie. Het is niet bedoeld om bevoegde juridische, fiscale of financiële planning advies te vervangen. De geldende belastingcodes zijn alleen van toepassing op en uitsluitend in verband met de federale wetgeving. Individuele staten kunnen hun eigen bijkomende belastingcodes hebben. Neem contact op met de betreffende fiscale en juridische professional in uw staat. Deze informatie wordt verstrekt uit bronnen die betrouwbaar zijn, maar moeten worden gebruikt in combinatie met professioneel advies dat in overeenstemming is met uw persoonlijke situatie.

Op het moment van schrijven is Elizabeth Weintraub, DRE # 00697006, een Broker-Associate in Lyon Real Estate in Sacramento, Californië.

Op het moment van schrijven is Elizabeth Weintraub, DRE # 00697006, een Broker-Associate in Lyon Real Estate in Sacramento, Californië.