Is dit een hobby of een echt bedrijf? Hoe de IRS bepaalt

Zomers zijn tijd voor vlooienmarkten, handwerkverkoop, garage- en werfverkoop en andere evenementen waar mensen huishoudelijke goederen, voedingsmiddelen en producten verkopen. Als u slechts één dergelijke verkoop per jaar heeft - een garageverkoop, misschien - misschien vraagt ​​u zich af of u deze activiteiten als bedrijf kunt rekenen. U kunt zeker een hobby hebben en aftrekken (beperkte) kosten voor die hobby, maar u kunt geen belastingopgave indienen voor die hobby als bedrijf.

Zoals u zou verwachten, onderscheidt de IRS tussen legitieme bedrijven en hobbyactiviteiten, met het oog op belastingen. Als u rechtmatig in het bedrijfsleven bent, kunt u de kosten van dat bedrijf aftrek en eventueel verlies doen als uw bedrijf niet winstgevend is. Als u een hobby maakt, kunt u geen kosten aftrek om verlies te compenseren om ander inkomen te compenseren. De IRS noemt dit de 'hobbyverlies'-regel.

Is deze activiteit een bedrijf of een hobby?

Een wettige onderneming, volgens de IRS:

• Heeft een hoofddoel van "inkomen of winst" en
• de activiteit is betrokken bij "continuïteit en regelmatigheid."

De IRS heeft een set van richtsnoeren die moeten worden gebruikt om te bepalen of een activiteit een legitieme activiteit of een hobby is:

• Geeft de tijd en de inspanning die in de activiteit staan ​​in, een voornemen om winst te maken?

• Heeft de belastingbetaler afhankelijk van de inkomsten uit de activiteit?

• Als er verliezen zijn, zijn ze te wijten aan omstandigheden die buiten de belastingbetaler zitten of hebben ze zich voorgedaan in de opstartfase van het bedrijf?

• Heeft de belastingbetaler veranderde werkwijzen om de winstgevendheid te verbeteren?

• Heeft de belastingbetaler of zijn adviseurs de nodige kennis om de activiteit als succesvol bedrijf te kunnen uitvoeren?

• Heeft de belastingbetaler in het verleden winst gemaakt in soortgelijke activiteiten?

• Wint de activiteit in enkele jaren?

• Kan de belastingplichtige in de toekomst winst verwachten van de waardering van de activa die in de activiteit worden gebruikt?

Hoe worden de kosten voor een bedrijf en een hobby afgetrokken?

Een bedrijf zou zijn belastingen op een zakelijke belastingaangifte indienen. Voor de meeste kleine bedrijven betekent dat een schema C voor bedrijfsinkomen. Het netto-inkomen van het bedrijf wordt dan opgenomen op het persoonlijke belastingrendement van het individu. Als uw bedrijf een LLC of een vennootschap of een S-vennootschap is, zou u een belastingopgave voor dat bedrijf opstellen en het daaruit voortvloeiende inkomen overgaan naar uw persoonlijke belastingopgave.

Uitgaven voor hobbyactiviteiten kunnen worden opgenomen bij andere gespecificeerde aftrekkingen op Schema A, maar u mag geen kosten overschrijden van inkomen.

Hoe weet ik of de IRS mijn activiteit als bedrijf of hobby zal overwegen?

Er is geen plaats waar u de aftrek van uw activiteit als bedrijf of hobby wijst.Het is de IRS die bepaalt of uw activiteit een bedrijf of een hobby is. Dit gebeurt niet tenzij u geverifieerd wordt. Dus u wilt er zeker van zijn dat u kunt laten zien dat uw activiteit voldoet aan de bovenstaande richtlijnen.

Hoe zit het met bedrijven? Kan een bedrijf een hobbyverlies hebben?

Omdat een bedrijf een aparte zakelijke entiteit is, herkent de IRS de "hobbyverlies" regels voor bedrijven niet. Omdat de winst en het verlies van de vennootschap deel uitmaken van persoonlijke belastingrendementen, gelden de regels voor hobbyverlies.

Mijn bedrijf is net begonnen. Wat als mijn bedrijf geen winst maakt?

Als de onderneming in de eerste paar jaar geen winst maakt, kunnen de bovenstaande factoren in aanmerking worden genomen om te bepalen of een bedrijf een hobby is.

Om een ​​winst te maken en als een legitieme onderneming te beschouwen, omvat ook goede zakelijke praktijken zoals:

• Een aparte zakelijke controleaccount opzetten
• Houd bedrijfskosten en persoonlijke uitgaven apart
• Een goede zakelijke record- systeem houden
• Het bedrijf registreren met een staat als een LLC of een partnerschap.
• In overeenstemming met andere staats- en federale belastingwetten, inclusief omzetbelasting
• Met normale bedrijfsuren, het onderhouden van een zakelijke website.

Naast het helpen met het legitimeren van uw bedrijf in de ogen van de IRS, zijn deze activiteiten belangrijk voor elk bedrijf.

Lees voor meer informatie dit artikel met details uit een recente belastingrechtszaak over hoe een bedrijf dat geen winst heeft gemaakt, nog steeds als een legitieme "profit-profit" -activiteit kan worden beschouwd.