Hoe vastrentende leningen werken: veiligheid tegen kostprijs

Vastrentende leningen hebben rentetarieven die niet veranderen over de tijd. Het verkrijgen van een vast tarief is een goede "standaard" optie, omdat u altijd weet wat uw kosten (en maandelijkse betaling) zullen zijn.

Wanneer u geld leent, betaalt u de lening door rente te betalen. Er kunnen nog een paar andere vergoedingen zijn, maar rente is meestal de belangrijkste aandachter van hoe duur een lening is: hogere tarieven betekenen hogere kosten. Daarom is het belangrijk om te begrijpen hoe uw tarief werkt en als uw tarief kan veranderen.

Wat zijn vaste rente?

Leningen kunnen komen met variabele rentetarieven die over de tijd veranderen of vaste tarieven. Met een vast tarief betaalt u dezelfde (onveranderlijke) rente over het leven van uw lening. Dit is belangrijk omdat de rentevoet beïnvloedt hoeveel uw maandelijkse betaling zal zijn: als het tarief stijgt, kunnen uw vereiste maandelijkse betalingen ook toenemen - en u zou deze hogere betalingen niet kunnen veroorloven.

Bovendien verhoogt de rentevoet ook de prijs van alles wat u met geleend geld hebt gekocht. U besteedt meer op rente, maar u zal niet meer krijgen van wat u ook hebt gekocht. Om een ​​voorbeeld te zien van hoe de cijfers veranderen met een hoger tarief, sluit een aantal nummers in een lening afschrijvingsrekenaar: u merkt dat een hoger tarief leidt tot hogere maandelijkse rentekosten (en een hogere betaling).

De rentetarieven veranderen constant als de economie groeit en contracteert.

Met een vast tarief is uw lening immuun voor die wijzigingen.

Veilige leningen, tegen een kostprijs

Vastrentende leningen zijn over het algemeen veiliger dan leningen met variabele tarieven: je weet wat je kan verwachten, en je kan plannen voor de toekomst. Er zijn talloze verhalen van leners die "betalingschok" hebben geleden als de tarieven op hun leningen met variabele rente oplopen.

Maar je moet betalen voor de veiligheid - zekerheid komt niet gratis. Vastrentende leningen beginnen typisch met hogere rentetarieven dan leningen met variabele rente. Bijvoorbeeld, het tarief op een vastrentende hypotheek kan een of twee percenten hoger zijn dan het tarief op een hypotheek met verrekend tarief (ARM). Dat verschil kan een dramatische verandering in uw maandelijkse betaling doen - en het is vaak verleidelijk om voor de lagere betaling te gaan (met een lening met variabele rente).

Als vaste tarieven falen

Dalende tarieven: soms is een vaste rente lening de verkeerde keuze - maar je zult het zelden weten. Als de rentetarieven dalen nadat u uw lening hebt gekregen (en langere tijd blijft), zou een lening met variabele rente een betere overeenkomst kunnen zijn. Helaas is het tijdstip rentevoeten perfect uiterst moeilijk. Dat gezegd hebbende, als de rentetarieven op historische hoogtepunten liggen en naar verwachting zullen vallen - en krijg je een langlopende lening zoals een 30-jarige hypotheek - het kan wel zin hebben om ten minste een lening met variabele rente te overwegen.

Herfinanciering: Als de tarieven doen dalen en je hebt een vaste rente lening, is het niet het einde van de wereld. U kunt altijd proberen te herfinancieren in een goedkopere, lagere lening. U moet echter kwalificeren voor de nieuwe lening, en uw situatie (credit scores, schuld-in-inkomsten ratio, etc.) zou kunnen zijn veranderd.

In veel gevallen moet u ook de sluitingskosten betalen, en die kosten verminderen alle voordelen die u krijgt bij herfinanciering.

Kortlopende verplichting: vaste tarieven kunnen (soms) ook minder aantrekkelijk zijn wanneer u voor een korte tijd leent. Omdat ze automatisch met hogere tarieven dan leningen met variabele rente komen, is het de moeite waard om te evalueren hoe lang je de lening zal houden. Sommige variabele rente leningen houden hetzelfde initiële tarief voor vijf jaar. Als u verwacht dat u de lening voor het eerst wilt ontdoen, is het zinvol om voor de lagere (variabele) rente lening te gaan. Helaas werkt het leven niet altijd zoals u heeft gepland, dus u moet wat zekerheid en geluk hebben voor deze strategie om te betalen.

Soorten vastrentende leningen

Hoe kan u een vastrentende lening krijgen? Deze leningen zijn gemakkelijk te vinden. Een standaard 30-jaar vaste rente hypotheek is traditioneel de meest voorkomende manier om een ​​huis te kopen.

Als u naar een hypotheek van 15 jaar gaat, krijg u een koers die concurrerend is met een hypotheek met een verrekenbare rente. Rentedragende leningen kunnen ook met vaste tarieven komen (maar zijn riskant om te gebruiken).

Auto leningen en federale studie leningen zijn vaak vaste rente leningen: u krijgt een maandelijkse betaling die niet verandert, en u betaalt de lening saldo over de tijd.

Veel persoonlijke leningen hebben ook vaste tarieven, maar creditcards zijn een belangrijke uitzondering. Met creditcards en andere kredietlijnen kan uw tarief vaak veranderen (soms niet in uw voordeel).