Voordelen van Investeren in Gemeentebonden voor Inkomen

Wanneer u pensioen heeft bereikt, is een van de meest populaire manieren om passief inkomen te genereren om uw andere bronnen van contant geld te vergroten, zoals de sociale zekerheid of een pensioencontrole, om uw spaargelden te investeren in belasting- gratis gemeentelijke obligaties. Er kunnen verschillende grote voordelen zijn voor deze portefeuillestrategie.

1. Gemeentebondsinkomsten zijn vrijgesteld van federale en staatsinkomsten.

Stel je voor dat je 65 jaar oud bent. Je hebt geen schuld, bezit je huis direct en heeft $ 500, 000 in besparingen, opgebouwd over een lange loopbaan van werk.

U heeft de keuze tussen beleggingen in algemene bedrijfsobligaties en investeren in belastingvrije gemeentebonden. De bedrijfsobligaties geven 7% en de belastingvrije gemeentelijke obligaties geven 5% op.

Dat betekent dat de bedrijfsobligaties elk jaar 35.000 dollar in rentebaten genereren voor u, waarop u kunt leven, uw rekeningen betalen, voedsel in de pantry en medicijnen in de kast houden. U zou gewone inkomstenbelasting op dit geld moeten betalen. De belastingvrije gemeentebonden zouden daarentegen 25.000.000 dollar per jaar in rentebaten genereren. U zou geen enkele cent verschuldigd zijn in federale of staatsbelastingen op deze obligaties als u effecten koopt die in uw eigen thuisstaat zijn uitgegeven.

Welke van de twee is de betere beleggingsoptie voor uw portefeuille? Om het antwoord op die vraag te ontdekken, moet u iets berekenen dat bekend staat als de opbrengst die belastbaar is. Over het algemeen, hoe lager uw belastingbeugel, de gunstiger bedrijfsobligaties zullen als een belegging zijn, hoe hoger uw fiscale beugel, de gunstiger gemeentebonden verschijnen.

Een val die je moet vermijden is de gewoonte die nieuwe investeerders lijken op te halen waardoor ze belastingvrije gemeentelijke obligaties reflexief maken in pensioenplannen die zijn beschermd tegen belastingen door hun inherente structuur. Dit is dwaas! Zelfs als u in de Verenigde Staten de hoogste belastingheffing heeft, worden de inkomsten in uw 401 (k) plan of andere pensioenrekening al afgeschermd van de IRS, waardoor de obligaties van de bedrijfsobligaties in de meeste situaties een betere keuze uit een fiscaal perspectief zijn.

Een handige regel: "Opposites trekken: Belastbare obligaties gaan in belastingvrije rekeningen en belastingvrije obligaties gaan in belastbare rekeningen."

2. Gemeentelijke obligaties kunnen minder lager dan aandelen

Afhankelijk van de duur van de gemeentelijke obligaties die u in uw beleggingsportefeuille vasthoudt, kunnen uw activa min of meer schommelen ten opzichte van aandelen. Gewoonlijk zal een obligatie met een kortere duur (die vroeger volwassen wordt) fluctueren ver minder dan een langere band (een die in de toekomst veel volwassen wordt). Alle dingen komen met een prijs - vandaar de economische maxim, "Er is geen zaak als een gratis lunch".Kortere duur obligaties genieten bijna altijd lagere rendementen dan obligaties die langer duren. Dat is de afweging die je moet maken. (Opmerking: Zeldzame situaties komen om de paar decennia voor wanneer dit niet waar is. Het staat bekend als een omgekeerde rendementscurve.)

3. Veel nieuwe investeerders vinden het idee om te investeren in gemeentelijke obligaties. Meer emotioneel aantrekkelijk dan investeren in aandelen.

Wanneer u een gemeenteband koopt in de primaire markt, wordt uw geld uitgeleend aan a aan een lokale of overheidsregering voor projecten die het leven beter maken voor de gemiddelde persoon. Als u obligaties koopt die uitgegeven worden door een schooldistrict, wordt uw geld waarschijnlijk gebruikt om een ​​nieuwe school of gymnasium te bouwen.

Als u een gemeentebond koopt die door uw woonplaats is uitgegeven, kan het geld worden gebruikt om wegen, bruggen, ziekenhuizen, rioleringsinstallaties en andere openbare werken te bouwen.

In al deze gevallen belooft de obligatie-uitgevende instelling om u rente op uw geld te betalen. Op een bepaald moment in de toekomst, op de vervaldag, wordt u beloond met het retourneren van de nominale waarde van de obligatie zelf. In de meeste gevallen, zeker in het geval van een traditionele belastingvrije gemeentebonds, is dit gelijk aan het bedrag dat u oorspronkelijk aan de uitgevende instelling heeft geleend.

Voor veel beleggers, omdat u dit simpele feit weet - dat u uw geld terug op een bepaald punt in de toekomst zal krijgen, zolang de obligatie-uitgevende instelling niet standaard houdt - maakt de belastingvrije gemeentelijke obligaties makkelijker psychologisch en emotioneel. Ik ken persoonlijk gepensioneerde investeerders die zitten op zevenfiguurde portefeuilles gevuld met gemeentelijke obligaties, die geen rekening houden met de schommelingen in de prijs, maar die het idee niet kunnen houden om elk aandelen te houden, ongeacht hoe hoog de kwaliteit , hoe winstgevend, of hoe goed gediversifieerd, zelfs al weten dat over lange perioden aandelen absoluut trounce obligaties in de retourafdeling.

Zelfs als irrationeel en dwaas gezien, denken veel nieuwe investeerders aan obligaties op een of andere manier inherent 'veiliger' dan voorraden, die dingen zoals inflatierisico negeren. Niettemin hoeft u niet in aandelen te investeren om rijkdom op te bouwen, dus als u uw besparingen op vastrentende beleggingen richt, zoals belastingvrije gemeentelijke obligaties, kunt u beter 's nachts beter slapen, alstublieft. Er is geen nut om jezelf miserabel te maken om te komen tot een hoger rendement als je je gezondheid ermee verhandelt.