401 (K) Lening voor- en nadelen

Een van de grootste voordelen van een 401 (k) is ook een potentieel nadeel: de 401 (k) lening. Niet alle 401 (k) plannen laten werknemers een deel van hun eigen spaargeld lenen, het is aan de werkgever en de planbeheerder, maar veel doen. Als uw plan een lening biedt die u heeft overwogen te nemen, lees meer over wat goed en slecht is over 401 (k) leningen.

401 (k) Leningvoordelen

Het grootste voordeel van een 401 (k) lening is dat u zowel de lener als de kredietgever bent, dus u betaalt uzelf met rente terug.

Als u een lening hoeft te betalen, is het beter dan iemand anders te betalen. De rente die u betaalt, is uitgestelde belasting, wat betekent dat het rechtstreeks komt uit uw belastingsvergoeding en u betaalt geen belastingen totdat de 401 (k) na het pensioen wordt verdeeld.

U overschrijdt alle leningaanvraag en verwerkingsvergoedingen die kunnen toevoegen aan uw leningskuld. En 401 (k) leningen worden meestal aangeboden tegen een zeer concurrerend rentevoet. Je moet wel solliciteren, maar je zal waarschijnlijk niet worden afgewezen. Deze leningen hebben weinig als er geen beperkingen zijn en geen credit check vereist is. (En een standaard op dit soort lening heeft niet dezelfde kredietimpact die het op een traditionele lening zou hebben.)

401 (k) Limieten en beperkingen

Individuen mogen gewoonlijk 50% van hun 401 (k) accountbalans lenen tot maximaal $ 50, 000. Zij kunnen ook een minimum hebben drempel van ongeveer $ 1000. Voorwaarden voor 401 (k) leningen meestal vijf jaar of minder.

Als u het geld gebruikt om een ​​huis te kopen, krijgt u mogelijk een langere terugverdientijd van maximaal 15 jaar. Als eigenaar van het account 401 (k) kunt u bepalen welke activa te liquideren om te lenen, zodat u mogelijk het geld kunt lenen zonder uw beter presterende beleggingen te kunnen aanraken. Uw planbeheerder kan u een gevoel geven van beperkingen en beperkingen die specifiek zijn voor uw account.

401 (k) Lening Nadelen

Er zijn twee grote grootste nadelen voor een 401 (k) lening. De eerste is dat u geld gebruikt die anders voor u zou werken. Het is een kanskosten, omdat je de potentiële groei mist. (Om eerlijk te zijn, zou je ook kunnen missen op een slechte markt, wat een goed ding kan zijn.) Natuurlijk verdien je rente als geldschieter, maar het is niet een groot belang.

Het tweede nadeel is het potentieel voor standaard. Als u uw baan kwijt of uw baan verlaat, zullen veel plannen vereisen dat u de lening binnen 60 dagen terugbetaalt. Daarna wordt het als een verdeling beschouwd op uw 401 (k). U betaalt waarschijnlijk belastingen op het geld, plus (als u jonger bent dan 59 ½) een boete van 10%. Stel je voor een scenario waarin je ontslagen bent en plotseling hebt gekozen om tussen een heftige lening of een heftige belastingrekening te kiezen. Dit kan gemakkelijk gebeuren als u een 401 (k) lening aanneemt. (Er zijn enkele uitzonderingen op 401k vroegtijdige sancties.)

Dus moet u een 401 (k) lening nemen?

De bottom line is dat u een 401 (k) nodig hebt om een ​​veilige pensioen te bevorderen. Alles wat dit in gevaar brengt, moet zorgvuldig worden overwogen. Als uw enige andere keuze is om het geld uit uw 401 (k) geheel te halen, dan is een lening de betere optie.

Als u echter nog andere opties heeft, verlaat u de 401 (k) alleen.

De inhoud op deze site is alleen ter informatie en in discussiedoeleinden. Het is niet bedoeld om professioneel financieel advies te zijn en mag niet de enige basis zijn voor uw beleggings- of belastingplanningsbesluiten. In geen geval vertegenwoordigt deze informatie een aanbeveling om effecten te kopen of te verkopen.