Uw auto kan voorkomen dat u in aanmerking komt voor een hypotheek

U moet tussen een auto en een huis kiezen Hebt u weleens gedacht dat u misschien een keuze moet maken tussen uw nieuwe of bijna nieuwe auto en uw eigen woning? Veel jonge mensen ontdekken op de harde manier dat het vaak het een of het ander is. Auto versus huis.

Laat me u laten zien hoe uw auto u ervan weerhoudt om in aanmerking te komen voor een hypotheek. De gebruikte voorbeelden zijn gebaseerd op de veronderstellingen onderaan deze pagina.

Ik gooi veel getallen rond, maar wees geduldig. Het concept is eigenlijk vrij eenvoudig, en het begrijpen ervan kan het verschil maken tussen in aanmerking komen voor een hypotheek of niet. Aan het einde van het voorbeeld dat hier wordt weergegeven, zult u zien waarom zoveel mensen uiteindelijk moeten kiezen tussen hun nieuwe auto's en hun eigen huis hebben en hoe u kunt voorkomen dat u een van hen bent.

Hoe Lenders bepalen hoeveel hypotheek u kwalificeert Voor

Lenders gebruiken twee eenvoudige verhoudingen om te bepalen hoeveel geld u kunt lenen om een ​​woning te kopen. Hier leest u hoe u ze snel kunt berekenen.

Ratio # 1: totale maandelijkse woonkosten in vergelijking met het totale maandelijks inkomen

Stap 1: noteer uw totale brutoloon per maand, vóór aftrek van belastingen, verzekeringen, enz.

Stap 2: vermenigvuldig het aantal in stap 1 keer. 28 (28%). Dit is het bedrag dat de meeste geldschieters zullen gebruiken als richtsnoer voor wat uw totale huisvestingskosten (hoofdsom, rente, onroerendgoedbelasting en verzekering voor huiseigenaren, of PITI) zouden moeten zijn.

Sommige kredietverstrekkers kunnen een veel hoger percentage gebruiken (tot 35%, maar de meeste mensen kunnen dit niet realistisch betalen voor huisvesting, en Ratio # 2 maakt dit vaak tot een betwisting).

Voorbeeld voor Ratio # 1:

Het gecombineerde inkomen voor u en uw echtgenoot is $ 70, 000 of $ 5, 833 per maand. $ 5, 833 x 28% = $ 1, 633. Uw totale PITI zou dit bedrag niet moeten overschrijden.

Ratio # 2: Schuldenlast

Stap 1: Noteer al uw maandelijkse schuldbetalingen die in de toekomst langer dan 11 maanden duren, zoals autoleningen, meubilair of andere leningen op afbetaling, creditcardbetalingen, studieleningen, etc.

Stap 2: vermenigvuldig het aantal in stap 1 keer. 35 (35%). Uw totale maandelijkse schuld, inclusief wat u verwacht te betalen in PITI, mag dit aantal niet overschrijden.

Voorbeeld voor Ratio # 2:

U en uw echtgenoot hebben creditcardbetalingen van $ 200 per maand, auto-betalingen van $ 436 en $ 508 (zie aannames), studieleningen van $ 100 en $ 75, betalingen van $ 100 per maand voor meubels die u hebt gekocht op een doorlopende kredietrekening en die u over een periode van twee jaar zullen terugbetalen, voor een totale maandelijkse schuldbetaling van $ 1, 419.

Vermenigvuldig uw totale maandelijks inkomen van $ 5, 833 per maand keer. 35 (35%). Uw totale maandelijkse schuld, inclusief PITI, mag niet hoger zijn dan $ 2, 041.Trek uw maandelijkse schuldbetalingen van $ 1, 419 af van $ 2, 041. Dit laat u $ 622 per maand voor PITI. Trek uw geschatte belastingen en verzekeringen af ​​(zie aannames) en u blijft met $ 386 per maand aan hoofdsom en rente over een hypotheek.

Hoe uw autopayment u ervan weerhoudt om in aanmerking te komen voor een hypotheek

Onder bovenstaande afbeelding zou u in aanmerking komen voor een huis dat $ 61.000 kost (tegen een belang van 6. 5%).

Zie je het probleem? Er zijn nog maar weinig plaatsen in de Verenigde Staten waar je een huis kunt kopen voor $ 61, 000. Wat weerhoudt je ervan om in aanmerking te komen voor een redelijk hypotheekbedrag? Uw auto betalingen! Zonder hen zou je in aanmerking komen voor een hypotheekbetaling (PITI) van $ 1, 565 per maand ($ 2, 040 totaal toegestane maandelijkse schuldbetalingen minus je werkelijke maandelijkse schuldbetalingen, exclusief auto-betalingen, van $ 475). $ 1, 565 minus onroerendgoedbelasting, huiseigenarenverzekering en particuliere hypotheekverzekering, laat $ 1, 074 per maand aan hoofdsom- en rentebetalingen. Zonder autobetalingen kom je in aanmerking voor een huis dat ongeveer $ 169.000 kost.

Hoe je het probleem van het kiezen tussen nieuwe auto's en het bezitten van een huis kunt voorkomen

Nu moet je natuurlijk vervoer hebben, dus het punt hier gaat het niet om zonder auto's, maar om de impact te overwegen van het kopen van nieuwe auto's op uw vermogen om een ​​huis te kopen, zodat u vooruit kunt plannen door verstandige beslissingen te nemen bij het kopen van een auto.

De meeste auto's worden zeer snel in waarde afgeschreven, dus het kopen van een één of twee jaar oude gebruikte auto kan u tussen $ 5.000 en $ 15.000 besparen (ervan uitgaande dat de auto $ 25.000 nieuw heeft gekost). Dit zou uw schuld-inkomensverhouding aanzienlijk verbeteren en u in aanmerking laten komen voor een grotere hypotheek, terwijl u nog steeds in staat bent om mooie, bijna nieuwe auto's te bezitten.

Het kopen van dezelfde merk- en modelauto's die worden gebruikt in de bovenstaande illustraties, maar het kopen van twee jaar oude auto's in plaats van nieuw zou u autobetalingen geven van $ 183 en $ 350 per maand in plaats van $ 436 en $ 508, voor een besparing van $ 411 per maand (om nog maar te zwijgen van wat u zou besparen op een autoverzekering). Je zou in aanmerking komen voor $ 65, 000 meer huis, voor een totaal van $ 128, 000. Je hebt veel meer kans om huizen te vinden voor $ 128, 000 dan $ 61.000!

De bottom line

De bottom line is deze: het is aangenaam (en verleidelijk) om nieuwe auto's te hebben, maar als je de wisselwerking tussen nieuw en bijna nieuw en de impact ervan op je vermogen om te kopen hebt overwogen een huis of andere financiële doelen te ontmoeten, is het het waard?

Aannames gebruikt in dit artikel Aannames gebruikt in dit artikel ter illustratie:

Een echtgenoot heeft een Toyota Tundra-truck van 2003 gekocht met 4DR Access Cab SR5 4WD SB (4.7L 8cyl 4A) tegen een basisprijs van $ 26, 775, plus een Premium 3-in-1 combo-radio met CD-wisselaar voor $ 490, en een off-road pakket voor $ 1, 005, voor een totale prijs nieuw van $ 28, 270. De andere echtgenoot heeft een 2003 gekocht Nissan Altima 3. 5 SE 4DR Sedan (3. 5L 6cyl 4A) met een basisprijs van $ 23, 149, plus een sportpakket (elektrisch schuifdak en achterspoiler) voor $ 1, 249, voor een totaal van $ 24, 398. > Deze autoprijzen liggen dicht bij de gemiddelde autoprijs die in 2002 werd betaald.

U hebt een uitstekende en substantiële kredietwaardigheid en komt in aanmerking voor een lage rente van 4. 5% (uw credit score is van invloed op uw rentetarief). Uw autoleningen zijn voor vijf jaar en gaan ervan uit dat u $ 1, 000 op elke auto hebt betaald, resulterend in betalingen van $ 436 voor de Nissan Altima en $ 508 voor de Toyota-toendra.

Als u een twee jaar oude Nissan Altima koopt in plaats van een nieuwe, zal de gemiddelde prijs rond $ 10, 400 in plaats van $ 24, 398 zijn en uw maandelijkse betaling ongeveer $ 183 bij 6. 3% rente en $ 1, 000 naar beneden (tarieven voor gebruikte auto's zijn over het algemeen iets hoger dan die voor nieuwe auto's).

Als je partner een twee jaar oude Toyota Tundra-truck koopt in plaats van een nieuwe, voor $ 19.000 in plaats van $ 28, 270 (Toyota's worden niet zo snel afgeschreven als Amerikaanse auto's), is je maandelijkse betaling ongeveer $ 350 bij 6% rente en $ 1, 000 naar beneden.

Uw onroerendgoedbelasting is $ 2, 000 per jaar of $ 166 per maand en de verzekering van uw huiseigenaar is $ 300, of $ 25 per maand.

U kunt geen aanbetaling doen die gelijk is aan 20% van de waarde van het huis dat u koopt, dus u zult ook een particuliere hypotheekverzekering moeten betalen, die wordt geschat op $ 45 per maand.