Wachtende perioden voor afwijkende gebeurtenissen

De vastgoedcrisis tussen 2006 en 2011 resulteerde in een enorme erosie van het eigen vermogen in onroerend goed. Dat in combinatie met een hoge werkloosheid resulteerde in verschillende huizenbezitters die om verschillende redenen hun huis verloren. Voor hen is de wachttijd om in aanmerking te komen voor een hypotheek relatief hoog.

Fannie Mae verminderde echter zijn verplichte wachttijden na een pre-afscherming, short-selling of faillissement afgelopen zomer.

Tenminste voor sommige potentiële leners. Voorafgaand aan de veranderingen, die van kracht zijn, vereiste Fannie Mae dat leners vier jaar moesten wachten na een aanzienlijk geringschattende kredietgebeurtenis voordat ze opnieuw een woningkrediet aanvroegen. In sommige gevallen hadden ze zelfs een 7-jarige onderbreking nodig. De verplichte wachttijden zijn voor sommige leners nu slechts 2 jaar.

Significante afwijkende gebeurtenis

"Significante geringschattende gebeurtenis" wordt gedefinieerd als een van de volgende, die in het hypothecair kredietrapport van een persoon kunnen voorkomen:

1. Een pre-afscherming

2. A korte verkoop

3. Een koopakte in plaats van marktafscherming

4. Een faillissement

5. Een hypotheeklening

Natuurlijk, alleen omdat u geduldig hebt gewacht in het strafschopgebied de toegewezen hoeveelheid tijd voor uw eerdere kredietwaanzin, betekent niet dat je altijd in staat zal zijn om een ​​nieuwe hypotheek te krijgen.

U moet ook uw kredietprofiel en credit scores hebben hersteld. Je moet ook in staat zijn om duidelijk en grondig de situatie te documenteren die heeft geleid tot de geringschattende gebeurtenis.

Laat zien dat het een geïsoleerde, eenmalige gebeurtenis was op basis van 'verzachtende omstandigheden'.

Met aanzienlijke geringschattend gebeurtenissen die vaak tot gevolg hebben dat kredietscores met 100 punten of meer dalen, kan dat herbouwproces soms tijdrovend en moeilijk zijn.

De documentatiebelasting om 'verzachtende omstandigheid' te bewijzen, blijkt echter de grootste uitdaging voor veel terugkerende leners te zijn.

Fannie Mae en FHA-wachtperioden

De onderstaande tabel vergelijkt het eerdere beleid van Fannie Mae met het huidige beleid; en tegen het FHA Back to Work-programma dat misschien meer geschikt is voor leners met minder beschikbare aanbetalingen.

FHA-leningen laten een aanbetaling van slechts 3,5 procent toe. Fannie Mae-leningen vereisen doorgaans 5 procent of meer, hoewel er een programma is dat slechts 3% lager is.

	Prior Minimum	Nieuw Fannie Mae Minimum	Huidig ​​FHA Minimum
Korte verkoop	4 jaar	2 jaar	1 jaar
Faillissement	4 jaar	2 jaar	1 jaar
Pre- Uitsluiting	4 jaar	2 jaar	1 jaar

Wat zijn verzachtende omstandigheden?

Voor een Fannie Mae-lening zijn 'verzachtende omstandigheden' situaties die (1) slechts eenmalig voorkomen; (2) zijn buiten de controle van de lener; en (3) resulteren in een plotselinge, significante en langdurige verlaging van het inkomen.

Het label van "verzachtende omstandigheden" kan ook worden toegepast op situaties waarin een kredietnemer onderhevig is aan een catastrofale toename van financiële verplichtingen. Voorbeelden van verzachtende omstandigheden zijn onder meer echtscheiding, ziekte, plotseling verlies van inkomen van het huishouden en / of baanverlies. Dit zijn allemaal veelvoorkomende problemen voor velen tijdens de Grote Recessie en de huizencrash waar we onlangs zijn opgekomen.

Hypotheekaanvragers die een lening willen aanvragen met Fannie Mae's programma Verzachtende omstandigheden, moeten worden voorbereid om documentatie te leveren ter ondersteuning van de claim.

Geldige documentatie kan een kopie van een echtscheidingsdecreet bevatten; medische rekeningen; en, kennisgeving van baanverlies of ontslagpapieren. Leners moeten in staat zijn om duidelijk de belangrijkste denigrerende gebeurtenis te koppelen aan de verzachtende omstandigheden en aan te tonen dat zij de werkelijke oorzaak van het probleem waren.

Het bewijs dat de gebeurtenissen geïsoleerd waren en je hebt geleerd van de les, is de sleutel tot het verkrijgen van een goedkeuring voor een verzachtende omstandigheidshypotheek. Zoals altijd kan een bekwame hypotheekprofessional u door de benodigde documentatie leiden en u begeleiden op basis van uw specifieke scenario.