Herschikking van een lening voor lagere betalingen en rentebesparingen

Recasting is een manier om uw maandelijkse hypotheekbetalingen te verlagen zonder een nieuwe lening te krijgen. Naast een gemakkelijkere kasstromingssituatie kunt u ook geld besparen over het resterende leven van uw hypotheeklening.

Hoe herschikt werkt

Met de meeste huisleningen (zoals 15-jaar- of 30-jarig vastrentende hypotheken) betaalt u de lening met vaste maandelijkse betalingen. Deze betalingen veranderen over het algemeen niet over de looptijd van uw lening, tenzij u een verrekend tarief hypotheek gebruikt - als u op 1 dag $ 1, 500 per maand betaalt, blijft u hetzelfde bedrag betalen.

Wanneer u een lening omzet, maakt u een grote betaling, en uw kredietgever berekent uw maandelijkse hypotheekbetalingen opnieuw. Dit kan handig zijn in verschillende situaties:

• Lagere maandelijkse betalingen: Als uw vereiste betalingen te hoog zijn, kan een omzetting leiden tot een makkelijker betalen van de maandelijkse betaling.
• Schulden afbetalen: indien je hebt een aanzienlijk bedrag geld en je wilt je schuld verminderen, met een herschikking kun je dat doen en een lagere betaling genieten

Leningbetalingen worden berekend op basis van verschillende factoren:

• Schuldbedrag - Hoeveel heb je geleend
• Rentevoet op de lening
• De hoeveelheid tijd < u zal de lening terugbetalen (ook bekend als de term) Als u van die ingangen verandert, verandert de resulterende maandelijkse betaling. Leningbetalingen veranderen gewoonlijk niet

nadat de lening is gemaakt . U kunt elke maand extra geld sturen of een grote cheque schrijven, maar uw kredietgever zal uw maandelijkse betaling niet wijzigen, tenzij u een omzetting aanvraagt ​​(en krijgt goedkeuring voor).

Een herschikking krijgen

Om uw lening te herschrijven, praat met uw kredietgever. Begin het vroegtijdig om het proces te vragen, want u hebt een aantal belangrijke details nodig:

Staat uw kredietgever hypotheken toe?

Sommigen doen het niet, en het is niet de moeite waard om uw tijd te verspillen als het geen optie is. Wat is de minimale vereiste lump-sum payment

om in aanmerking te komen voor een herschikking? Misschien moet u langer wachten en opslaan. Minimumen van $ 5, 000 zijn niet ongewoon.

Hoeveel kost het om te herstellen?

U betaalt waarschijnlijk een bedrag van enkele honderden dollars. Factor dit in terwijl u overwegen hoe lang u de lening zal houden. Nogmaals, misschien wilt u wachten en een grotere betaling maken (als de situatie juist is), zodat u meer geld krijgt voor uw geld. Wat is uw nieuwe betaling?

Ontdek hoeveel van de impact uw lompsom uitbetaling zal hebben. Het kan niet zo groot zijn als u hoopt. Hoeveel bespaart u op rente?

De meeste mensen richten zich op de maandelijkse betaling, maar rentekosten zijn ook belangrijk. In feite bespaart u eigenlijk meer als u een lompsombetaling betaalt en u niet herstelt de lening. Recasting verlaagt uw betaling (nadat u de schuld heeft verminderd), zodat u de lening op de oorspronkelijk geplande datum betaalt.Als u echter de oorspronkelijke betaling blijft uitvoeren - nadat u een lumpsombetaling heeft gedaan om de leningbalans te verminderen - betaalt u uw lening sneller en bespaart u rente op rente. De formaliteiten: als je klaar bent om vooruit te gaan, gaat het gewoon om formulieren in te vullen en geld te verzenden. Zorg ervoor dat u

wanneer kent om uw betaling te verminderen en wacht tot u zeker weet dat het veilig is. Vind daarna iets productief te maken met het extra geld elke maand: bespaar voor pensioen of andere belangrijke doelen. Doe de cijfers

Uw hypotheekverlener kan u nuttige informatie verstrekken. U kunt echter liever met de nummers zelf tikken. Om dit te doen, moet u modelleren hoe de lening over de tijd wordt betaald. Dit staat bekend als afschrijving - en het is niet zo moeilijk om te doen.

U kunt de vooruitgang van uw lening met de hand berekenen, maar spreadsheets maken het proces makkelijker. Kies een datum wanneer u de lompsombetaling betaalt en uw leningbalans dienovereenkomstig verminderen. Bereken vervolgens hoe de

nieuwe

betaling dezelfde verrekeningsdatum zou hebben (met andere woorden, als u 12 jaar overblijft op uw lening, bereken dan 12 jaar - begin niet met een 30 jaarlening). Kijk nu naar de cijfers om te zien hoeveel u echt bespaart. Experimenteer met verschillende betaalbedragen en vind wat voor u werkt.

Herfinancieren of herschikken?

Nogmaals, omzetten is niet altijd de beste optie. Een simpel alternatief is gewoon een lompsom betaling te maken en door te gaan met uw bestaande (grotere) maandelijkse betalingen. Herfinanciering van uw lening is een andere optie.

Soms is het handig om te vergelijken en te contrasten, dus hier is hoe een omzetting vergelijkt met een herfinanciering:

Fees

zijn lager met een herschikking

• Amortisatie (of "de klok") begint niet meer dan > wanneer u herschikt (in die eerste jaren van een 30-jarige lening, betaalt u meer rente dan u betaalt tegen uw schuld). Slotkosten
• worden alleen betaald bij het herfinancieren, hoewel er een vergoeding mag worden aangepast Het proces
• kan makkelijker en sneller zijn omdat u geen evaluatie, kredietcontrole of de onderschrijving nodig hebt voor een nieuwe lening de rentevoet die u betaalt
• niet verandert met een omrekening , maar zou kunnen veranderen wanneer u herfinancieren
• Lees voor meer informatie over het heroverleggen van een lening tegen herfinanciering. Uiteindelijk maakt het omzetten zin wanneer u extra geld bij de hand hebt en u een fatsoenlijke lening hebt. Herfinanciering is het antwoord wanneer u aanzienlijk beter kunt doen door de bestaande lening uit te wissen en vers te starten. Zorg ervoor dat u niet meer rente betaalt door de levensduur van uw lening uit te breiden.