Formules en berekeningen voor het analyseren van een balans

U heeft geleerd hoe u een balans moet analyseren! In segment 2 van deze les gaan we door middel van oude balansbalken van een aantal grote Amerikaanse bedrijven. Voordat we erin komen, laten we even even even kijken hoe de formules en ratio's van de balans onderweg zijn. Gebruik deze pagina als een handige referentiegids in de toekomst. U dient deze zo snel mogelijk te onthouden; Zij zijn onbetaalbare hulpmiddelen voor uw beleggingsdoos, voor gebruik in de rest van uw leven, wanneer handig en passend.

Formules en berekeningen voor het saldo

Laten we elke balansformule, ratio of berekening in één van de twee groepen overschrijden. De eerste heeft betrekking op die welke de financiële kracht en liquiditeit van een bedrijf aantonen, terwijl de tweede ons een kijkje geeft in de efficiëntie van een onderneming bij het gebruik van zijn activa om winst te genereren. Herinneren dat veel van deze ratio's het gebruik van de winst- en verliesrekening in combinatie met de balans vereisen.

Balansberekening en -verhouding Groep I:
Testen van de financiële kracht en liquiditeit van een vennootschap:

Bedrijfskapitaal: Bedrijfsactiva - Lopende verplichtingen
Bedrijfskapitaal per dollar van de omzet: Werkend vermogen ÷ Totale omzet ¹
Huidige ratio: Huidige activa ÷ Kortlopende verplichtingen
Snelle / Zure Test / Huidige Ratio: Huidige activa minus inventaris Kortlopende activa) ÷ Kortlopende verplichtingen
Schuldquote: Totaal Liabilities ÷ Eigen vermogen

Balansberekening en -verhouding Groep II:
Tests van

1 ÷ Gemiddelde netto vorderingen voor de periode ^{Gemiddelde leeftijd van vorderingen:} Aantal dagen in periode ÷ Ontvangbare omzet < Omzetomschrijving:
Verkochte kosten van goederen 1
÷ Gemiddelde voorraad voor de periode Aantal dagen in voorraad om te draaien: ^{Aantal dagen in periode ÷ Omzet omzet} 1 .) Deze zijn te vinden op de winst- en verliesrekening, niet op de balans.
Een andere van mijn favoriete balansformules, die ik nauwelijks aan de hand van deze les heeft aangeraakt, houdt in dat de netto-inkomsten uit de winst- en verliesrekening worden verwerkt en vergeleken worden met de netto materiële activa, met name over meerjarenreeksen die ten minste één of meer meer recessies, zodat u een idee krijgt van de economische kenmerken van het bedrijf. Dit geldt niet in enkele speciale zaken, zoals in aandelen van de oliemaatschappijen, omdat de winst gebonden is aan een onderliggende grondstof of grondstoffen, zoals aardgas en ruwe olie, die vaak meer dan tien jaar lang binnenkomen bull- en beermarkten die verband houden met de onderliggende vraag- en aanbod- / extractie- / raffinage-relaties die destijds van kracht waren.Desalniettemin kan het vaak een effectieve manier zijn om naar de onderliggende economische realiteit van een onderneming te kijken en het kaliber van de motor te detecteren die de winst voor eigenaren uitklaagt. Zodra u begrijpt hoe drastisch anders het resultaat kan zijn tussen een goed bedrijf en een goed bedrijf, denk ik dat het ook een van uw favoriete statistieken wordt. Je zult waarschijnlijk jezelf aanspraak maken op eigendom in alleen die bedrijven die grote hoeveelheden vrije kasstroom produceren; in staat om u te verdrinken in steeds groeiende dividenden of een toenemende boekwaarde in plaats van een aanhoudende, lage of middelmatige terugkerende investeringskosten die nooit goed lijken te betalen zoals u verwacht of verwachtte.

^{De laatste stap voordat we in steekproefbalansen duiken, is om te kijken naar de dingen die een balans}

niet kan zeggen

; de beperkingen en tekortkomingen die u moet voorzichtig zijn om niet te overwinnen door te veel te concentreren op statistieken die niet zinvol zijn of schadelijk kunnen zijn voor het bedrijf zelf.