Ontdek wat de olieprijs echt controleert

Zoals ik in het verleden heb uitgelegd, zoals in deze video, wordt de prijs van olie niet bepaald door vraag en aanbod, zoals iedereen u zal vertellen. Het wordt bestuurd door een kamer vol handelaren in Londen, en een kamer vol handelaren in Manhattan, waarvan geen enkele ooit een echte vat olie heeft gezien.

Doe jezelf een plezier - ga terug en lees die laatste regel nog een keer. Dat is de reden waarom, wanneer er een kleine verrassing is in termen van olievervangers, of een kleine herziening van de voorraden van slechts een fractie van een procent of twee van de totale olie van de wereld, je vaak een beweging in de prijs van 10, 20 kunt zien, of 30% of meer.

Ja, natuurlijk doen die handelaren in Manhattan en Londen hun speculatieve investeringsbeslissingen op basis van feitelijke fundamentele factoren, maar het is de speculatieve vraag en aanbod die de controle heeft de prijzen en de handelsactiviteit, niet de letterlijke vraag en aanbod.

Immers, aangezien de wereld tegen 2068 droog zal zijn, zouden de prijzen al dichter bij de $ 200 per vat moeten komen. Dat is natuurlijk niet volgens mij - dat is volgens British Petroleum (BP), de Verenigde Naties (VN) en het International Energy Agency (IEA). <> Met andere woorden, als er een staking is in oliearbeiders in Nigeria die naar verwachting 1% van de olieproductie in de wereld zal beïnvloeden, zullen traders zich positioneren voor wat potentieel hogere prijzen kunnen zijn als gevolg van de werkconfrontatie. Als die positionering te agressief wordt, zie je vaak de effecten op de olieprijs van veel meer dan het enkele procent dat wordt beïnvloed (en in sommige gevallen kan de volatiliteit belachelijk significante en ongerechtvaardigde bedragen bereiken).

In feite is het lang geleden dat de olieprijzen werden verplaatst zoals ze zouden moeten zijn door vraag en aanbod. Eerder worden de olieprijzen beïnvloed door de potentiële effecten van gebeurtenissen die van invloed kunnen zijn op vraag en aanbod, en bij uitbreiding worden speculanten ertoe aangezet om daar met hun transacties voor te springen.

Het eindresultaat is dat de olieprijs vaak veel hoger ligt dan het zou moeten, of het nu omhoog of omlaag is.

Dit verklaart veel van de activiteit die we de afgelopen maanden hebben gezien, waarbij de prijs van olie op één dag met 4% of 5% wordt verhoogd, zelfs wanneer de gebeurtenissen die van invloed kunnen zijn op de benodigdheden en de vraag naar ruwe olie heeft veel minder effect dan die hoeveelheid.

Een groot deel van de volatiliteit in de speculatie van olieprijzen wordt nog verergerd door het feit dat de meeste beleggers contracten en stukjes papier verhandelen waarmee ze toegang hebben tot een bepaalde hoeveelheid echte ruwe olie. Het feit is dat deze handelaren nog nooit een vat olie hebben gezien (en dat in ieder geval niet echt schelen).

Er is een enorme hoeveelheid hefboomeffect in olie, waarbij elk vat kan worden verhandeld door of eigendom is van bijna 100 verschillende mensen. In feite is het aantal contracten dat op oliehandel kan worden geschreven onbeperkt, en zal het bijna letterlijk de werkelijke onderliggende olie overschrijden die wordt verhandeld.

Wat kunt u als handelaar doen, gezien deze extra grote volatiliteit in de olieprijzen? Nou, het eerste is om niet te diep in één evenement of gegevenspunt te lezen.

Wanneer er een onverwacht beroep wordt gedaan op Amerikaanse olie-voorraden, kan de prijs veel hoger schieten. Dat betekent echter niet dat de winst realistisch in lijn is met de verrassing in de olieverspreiding, maar veeleer dat het veel handelaars ertoe aanzet om actie te ondernemen en zichzelf te positioneren om te proberen te profiteren van de verrassing in gelijkspel.

Om deze redenen moet u bijna altijd de volatiliteit van de olieprijzen op korte termijn negeren. Houd de langere termijn trends voor olie in de gaten.

Als u bijvoorbeeld denkt dat de wereld op het punt staat een belangrijke correctie of recessie in te voeren, zal de vraag naar en het gebruik van olie aanzienlijk afnemen, met als gevolg lagere prijzen. Aan de andere kant, als je gelooft dat de economie zal blijven uitbreiden en groeien, zoals het kan overwegen dat de ontwikkelingslanden een golf van bevolking en energiegebruik opblazen, dan kun je verwachten dat de vraag naar olie zal blijven toenemen en bij uitbreiding zullen de prijzen stijgen.

In het algemeen, niet alleen met olie, maar met alles, zou je de reactionaire berichtgeving van de massamedia moeten negeren. Ze vertellen je niet wat er gaat gebeuren, ze praten alleen maar over wat er al is gebeurd.

Hoewel we geen handelsadvies geven en nooit zullen geven, en we weten niet wat het beste is voor jou of iemand om te doen, vind ik dat er genoeg manieren zijn om de oliehandel te spelen. Wanneer olie bijvoorbeeld 10 of 20% van de prijs piekt op voorbijgaande of tijdelijke effecten, of gebeurtenissen die de vraag niet zullen vergroten of het aanbod met 20% verminderen, dan kan er een mogelijkheid zijn om een ​​transactie aan te gaan wanneer blijkt dat die 20% beweegt is aanzienlijk overdreven.

Dit is niet anders dan handelen in vrijwel elke grondstof, zoals enkele van de kansen die we met goud hebben gezien. Veel beleggers handelen nu via ETF's, maar wanneer ze harde grondstoffen verhandelen zoals goud of platina of olie, maar ze doen het via een ETF, kopen ze vaak een stuk papier dat hen het recht geeft om eigenaar te worden van het vat of ons van de onderliggende grondstof.

Pratend over specifiek goud, omdat zoveel mensen ETF's kopen zoals GLD, maken ze gebruik van of overselling van hoeveel gram goud er beschikbaar is. In sommige gevallen kunnen er maar liefst 700 mensen aanspraak maken op dezelfde enkele balk met goud, maar geen van hen bezit de bar.

Anders gezegd, de meest effectieve manier om de oliehandel te spelen, kan zijn om jezelf te positioneren met de macro-trends in gedachten en alle kortetermijnfluctuaties in prijs te negeren.Als de wereldeconomie gaat groeien en de vraag naar olie zal toenemen, kan het verstandig zijn om jezelf te positioneren om te profiteren van prijsstijgingen van olie.

Aan de andere kant, als economieën over de hele wereld, ook in Azië, Europa en Zuid-Amerika, blijven vertragen, is er mogelijk een afname van de vraag naar olie. Dit betekent dat de prijzen in de loop van de tijd zullen dalen.

Ook een andere overweging is dat olie vaak in Amerikaanse dollars wordt verhandeld. Dit betekent dat een andere factor die de olieprijzen beïnvloedt verschuivingen of veranderingen in de waarde van de Amerikaanse dollar zijn.

Als de Amerikaanse dollar bijvoorbeeld in waarde stijgt, zal het lijken alsof dingen die in Amerikaanse dollars worden gekocht, in prijs dalen, zoals goud, olie of katoen. En wanneer de US-dollar in waarde daalt in vergelijking met andere valuta's en ook in vergelijking met de grondstoffen zelf, zal het meer dollars kosten om dezelfde grondstof te kopen, wat resulteert in een uiterlijk van de werkelijke grondstof die in prijs stijgt.

Een manier om te vertellen wanneer een bull-markt wordt gestart in een commodity, is om te zien wanneer deze loskomt van de typische relatie tot de dollar, zoals we net zagen met goud. We zagen bijvoorbeeld dat goud zich losmaakte van het effect van de Amerikaanse dollar, waardoor het in prijs toenam, zelfs toen de Amerikaanse dollar in waarde toenam.

Dit vertegenwoordigde een afleiding van de historische normen en toont aan dat goud voorlopig alleen zal handelen, ongeacht hoe de Amerikaanse dollar dat doet. Dit is een zeer stijgende indicator voor het metaal.

Op lange termijn hebben we een zeer hoog vooruitzicht voor de olieprijzen. Specifiek, we zijn op zoek naar een enkel vat olie dat ruim $ 120 per vat kost in termen van Amerikaanse dollars, vooral gezien het feit dat we bijna al opraken, zoals ik uitleg in deze video, en ook via OilClock. com, die iedereen zou moeten toevoegen aan hun website of blog om het bewustzijn te vergroten.

Op de korte en middellange termijn verwachten we echter dat de olieprijzen zullen dalen tot een bereik van $ 30- $ 40 per vat. Dit zal vooral waar en bijna zeker zijn, als we een significante wereldwijde recessie tegemoet treden zoals we hadden verwacht.