Geeft een 401 (k) lening zin voor u?

In het algemeen blijft de staat van pensioenvoorbereiding laag in het land. Het Centrum voor Pensioenonderzoek bij Boston College constateerde dat 52 procent van de mensen die zich voorbereiden op pensioen, in gevaar stonden om hun levensstijldoelstellingen niet te kunnen nakomen. Daarom is de mantra voor iedereen die later in het leven een hint van financiële onafhankelijkheid wil zien, gewoonlijk " save, save, save "!

Maar wat gebeurt er als je de behoefte hebt om een ​​deel van je pensioen te besparen via een 401 (k) lening?

Als u probeert de balans te compenseren om uw huidige rekeningen te betalen met het verlangen om te besparen voor de toekomst, kan het voelen dat het prioriteren van sparen tegen betaling van schuld een belangrijke uitdaging is. Uw gewaardeerde 401 (k) saldo is uw geld, en het lijkt vrij verleidelijk om toegang tot uw pensioenbesparingen te krijgen via een 401 (k) lening om schulden af ​​te betalen, een huis te kopen of te betalen voor 'life happens' momenten. Volgens het Employee Benefit Research Institute (EBRI) heeft 20 procent van alle deelnemers aan de pensioenregeling die in aanmerking komen voor 401 (k) leningen eind 2014 een uitstaande leningen tegen hun 401 (k) planrekeningen.

Terwijl 401 (k) leningen lijken te zijn als een handige optie om te veranderen als er geen andere alternatieven bestaan, moet u slechts één als laatste uitweg gebruiken. Als uw pensioenregeling voor leningen voorziet, bedraagt ​​het maximale bedrag dat de IRS u toelaat om te lenen 50% van uw in rekening gebrachte saldo, ofwel $ 50, 000, welke minder bedraagt.

Het besluit om een ​​401 (k) lening uit te trekken kan een significant effect hebben op uw toekomstige pensioenbode-ei. Zo is het belangrijk om de voor- en nadelen van een 401 (k) lening te realiseren.

Hier zijn enkele voordelen die u overweegt:

U heeft geen credit check nodig. 401 (k) leningen worden uitgetrokken op basis van uw beschikbare vaste rekeningbalans.

U hoeft niet op uw kredietgeschiedenis te vertrouwen om in aanmerking te komen. Dit maakt het relatief makkelijk voor u om uw geld te openen zonder zorgen over het weigeren van een lening wegens slecht krediet of beperkte kredietgeschiedenis.

Uw rentetarieven zijn over het algemeen lager dan wat u met andere persoonlijke leningen en de meeste creditcards vindt. De meeste 401 (k) leningen hebben relatief lage rentetarieven en ze zijn vaak gekoppeld aan het primaire tarief van Wall Street Journal (3,5% vanaf juli 2016). Wanneer u deze lage rentevoet naast elkaar legt met de gemiddelde kredietkaartrente van ongeveer 15%, kunt u aanzienlijk lagere kosten van leningen zien. Een ander voordeel is dat u voor uzelf rente betaalt en die betalingen terug gaan in uw eigen rekening.

Uw lening opbrengsten zijn niet belast met de inkomstenbelasting (tenzij u de lening niet terugbetaalt). U hoeft geen extra btw te betalen voor het uitlenen van een 401 (k) lening. Dit komt doordat 401 (k) leningen niet beschouwd worden als een belastbare intrekking. Dit is meestal een veel beter alternatief voor het nemen van een ontbering van een 401 (k). Ontzettingsontrekkingen worden belast met uw gewone inkomstenbelastingtarieven en met een paar uitzonderingen worden ook een extra 10% boete begaan als u jonger bent dan 59 ½.

Hier zijn enkele nadelen van een 401 (k) lening om te overwegen:

Er bestaat een potentieel risico dat de toekomstige winstgroei op beleggingen verloren gaat. 401 (k) leningen hebben het verborgen nadeel van de kanskosten. Daarom moet u altijd denken aan de lange termijn effecten van een 401 (k) leningbesluit. Veel 401 (k) leningen hebben een periode van 5 jaar, terwijl sommige leningsvergoedingsvoorwaarden tot 10-15 jaar hebben. Het beleggingspotentieel in Amerikaanse aandelen is historisch positief over rollende vijf jaar periodes. Bijvoorbeeld, volgens deze tool van Betterment heeft de S & P 500 positieve winsten 87. 4% van de tijd over de periode van 5 jaar tussen 1928 en 2014 ( hint: dat is 21, 502 potentiële houdperiodes).

U moet altijd beseffen dat het nooit goed is om in de achteruitkijkspiegel te kijken wanneer het gaat om belangrijke financiële beslissingen.

Houd er ook rekening mee dat de kanskosten van verloren beleggingswinst iets minder zorgen zijn als uw leningsbedrag niet een aanzienlijk deel van uw totale beleggingsportefeuille is of als u een conservatieve investeerder bent.

Uw 401 (k) leningbetalingen worden rechtstreeks uit uw loonstrook afgetrokken als aftrek na aftrek. Het geautomatiseerde proces om 401 (k) leningbetalingen door middel van loonaftrekkingen te maken, wordt vaak beschouwd als een aantrekkelijke eigenschap. Extra leningen hebben echter invloed op uw thuisoplossing en moeten in uw herziene begroting worden opgenomen. Soms vereisen deze extra betalingen mensen om hun bijdragen aan het 401 (k) plan te verminderen en dit kan resulteren in het missen van een werkgeverswedstrijd en een lagere pensioenregeling over de tijd. Wijzigingen in uw loonaftrekkingen dienen altijd een basisoverzicht te geven met uw persoonlijke uitgavenplan om ervoor te zorgen dat u voorbereid bent op de wijziging van de betalingen voorafgaand aan de tijd. U wilt de leningbetalingen niet om het moeilijk te maken voor u om uw dagelijkse huishoudelijke uitgaven of andere schuldverplichtingen, zoals een hypotheek of een lening, te betalen.

Uw 401 (k) lening kan een toekomstige belastinghoofd worden. U zou kunnen komen tot belastingen en boetes als u uw werkgever en de standaard op de lening verlaat. Dit is misschien het belangrijkste risico om een ​​401 (k) planlenings te nemen. Wees voorzichtig als er kans bestaat dat u nog geld betaalt als u uw baan verlaat. In de meeste gevallen is een uitstaande leningbalans die u binnen 60 dagen niet terugbetaalt, beschouwd als een terugtrekking en onderhevig aan belastingen en mogelijk een boete van 10% als u onder de leeftijd van 59 1/2 bent.

Sommige werkgevers vereisen niet dat u een 401 (k) lening binnen het 60 dagen raam betaalt als u ontslagen bent of vertrekt voordat de lening wordt terugbetaald.Zorg daarom dat u bij uw HR-afdeling contact opneemt als u niet zeker bent van de regels van uw plan. Zelfs als een 401 (k) lening uitkering plan beschikbaar is nadat u uw baan heeft verlaten, moet u nog steeds met leningbetalingen blijven om een ​​belastbare distributie te vermijden. Wanneer u het gemak van loonaftrekkingen voor leningbetalingen verliest, blijft het huidige niet zo makkelijk.

Als u niet in staat bent om de verleiding te vermijden om een ​​saldo op uw creditcard te gebruiken, kan u met meer schuld belanden. De meeste financiele planners waarschuwen mensen over de mogelijke gevaren van 401 (k) leningen wanneer ze worden gebruikt als een snelle oplossing voor grotere geldbeheer of schuldproblemen. Ik heb te vaak gezien dat de strijd mensen zich verdragen wanneer hun kredietkaart- en consumentenkwesties worden verergerd door inkomstenbelastingproblemen als gevolg van een gebrek aan 401 (k) lening. Ik heb ook getuigen mensen creëren van een effectief plan om hun pensioenplan leningen te gebruiken om de schuld te consolideren verliezen focus en uiteindelijk met meer schuld dan wanneer ze begonnen als gevolg van credit card saldi en andere schulden problemen.

Is een 401 (k) lening een goed idee voor u?

De bottom line is dat u waarschijnlijk zwaar staat op uw eigen persoonlijke besparingen om een ​​staat van financiële onafhankelijkheid te bereiken tijdens u pensioen. In de meeste gevallen moet u de drang vermijden om in uw pensioenbesparingen te dompelen als gevolg van alle verborgen nadelen van een 401 (k) lening. Dat gezegd zijnde, zijn er enkele strategische manieren om een ​​401 (k) lening in uw financiele levensplan op te nemen. Welke optie u beslist, overweeg de voor- en nadelen zeer voorzichtig en maak een berekende beslissing die uw toekomstige pensioenplannen niet in gevaar brengt.