Wat zijn belastingaftrek en hoe werken ze?

Een belastingaftrek is in wezen een vermindering van het inkomen dat onderhevig is aan staats- en federale inkomstenbelasting. Door uw totale belastbare inkomsten te verminderen, kunnen belastingaftrek de inkomstenbelasting verminderen die u anders zou hebben betaald. Belastingaftrek is meestal een gevolg van een aantal bedrijfskosten, maar het is ook een manier dat de overheid mensen stimuleert om deel te nemen aan activiteiten die een groter maatschappelijk voordeel hebben, zoals het maken van liefdadige donaties, kiezen voor meer milieuvriendelijke aankopen, en zelfs spaargelden voor pensioen.

Wat betekent het als er een belastingaftrek is?

Als er een belastingaftrek is (of aftrekbaar is), kan het uw inkomstenbelastingrekening verminderen door uw belastbaar inkomen te verminderen (ook bekend als uw aangepast bruto inkomen of AGI). Veel mensen beschouwen belastingaftrekkingen als een gereedschap dat alleen door rijken en beroemdheden wordt gebruikt, maar ze zijn vergist. In feite zijn er genoeg belastingaftrek beschikbaar voor midden- en lagerinkomensfamilies. Sommige gemeenschappelijke fiscale aftrekbare zaken zijn dingen zoals sommige ziektekostenverzekeringen, liefdadigheidsgiften en donaties, en de rente op hypotheek of studentenlening terugbetaald. Of een aftrekbare belasting uiteindelijk de inkomstenbelasting vermindert hangt af van verschillende factoren. De grootste differentiator in belastingaftrek is of een belastingbetaler besluit de standaardaftrek te nemen of hun aftrek te specificeren.

Voor pensioenplanning doeleinden, als een item aftrekbaar is en u belastbaar inkomen hebt, zal u waarschijnlijk uw inkomstenbelasting besparen.

Er zijn geen aftrekplannen voor pensioenplanning die worden beschouwd als gesplitste aftrek.

Wat is het verschil tussen een belastingaftrek en een belastingkrediet?

Zowel belastingaftrekkingen als belastingkredieten kunnen uw inkomstenbelastingrekening verlagen, maar ze doen dit op verschillende manieren. Zoals hierboven vermeld, kunnen belastingaftrek uw inkomstenbelastingrekening verlagen door het inkomstenbelasting te beperken dat onderhevig is aan belastingen.

Als zodanig is de vermindering van de verschuldigde belastingen gelijk aan het totale bedrag dat u in belastingaftrek heeft, tijden uw marginale belastingtarief. Een belastingkrediet daarentegen vermindert direct de inkomstenbelasting die u verschuldigd bent van dollar-voor-dollar. Als zodanig zijn belastingkredieten veel meer waardevol, maar ook veel minder vaak.

Inkomstenbelastingkredieten verminderen uw federale inkomstenbelasting nadat uw belasting al is berekend, waardoor ze een krachtig instrument zijn om uw belastingrekening af te brengen. Bekijk deze pagina voor meer informatie over inkomstenbelasting.

Maar dat is niet te zeggen dat belastingaftrek niet waardevol is. Als u wijsheid gebruikt, kunnen ze u niet alleen geld besparen op uw totale belastingrekening, maar ze kunnen u ook helpen bij het financieren van uw pensioen.

Wat zijn voorbeelden van pensioenplanning-gerelateerde belastingaftrek?

De meest voorkomende pensioenplanning belastingaftrek is voor traditionele IRA bijdragen. Als u bepaalde inkomstenlimieten voldoet, is uw bijdrage aan een traditionele IRA belastingaftrekbaar en bespaart u daarom geld op uw belastingen. U kunt deze aftrek op uw belastingaangifte eisen.

Hoe kunnen de bijdragen voor de gezondheidspaarrekening uw belastbaar inkomen verminderen?

Gezondheidspaarrekeningen (HSA) zijn belasting aftrekbare spaarplannen die een persoon in staat stellen om vóór de belastingkosten te sparen voor toekomstige gezondheidszorgkosten.

Een bijkomend voordeel van de belastingaftrek voor HSA-bijdragen is dat u geen aftrek hoeft te specificeren om de aftrek te eisen. Voor fiscale doeleinden worden HSA-bijdragen als een boven de lijnaftrek beschouwd. Dit betekent dat ze uw aangepast bruto inkomen (AGI) kunnen helpen verlagen en mogelijk helpen u in aanmerking te komen voor andere fiscale aftrek en credits die afhankelijk zijn van inkomsten. HSA's bieden een uitstekende manier om te sparen voor pensioen, omdat er geen sancties zijn voor het gebruik van deze accounts voor niet-medische kosten zodra u 65 jaar oud bent. HSA-onttrekkingen zullen belastingvrij zijn, zolang de middelen worden gebruikt om te betalen voor gekwalificeerde medische kosten.

Zijn bijdragen aan een 401 (k) Plan Belasting aftrekbaar?

Naast het verkrijgen van een belastingaftrek voor het bijdragen aan een traditionele IRA, zijn bijdragen aan werkgevergebonden pensioenplannen zoals 401 (k) plannen ook aftrekbaar.

In tegenstelling tot een IRA-bijdrage, echter, aangezien uw 401 (k) bijdragen automatisch worden afgetrokken van uw paycheck voordat de belastingen worden berekend, ontvangt u de belastingbesparingen vooraf. Aangezien deze bijdragen worden afgetrokken van uw gerapporteerde belastbare lonen die u en de IRS op formulier W2 hebben gemeld, kunt u uw 401 (k) bijdragen nog niet terugtrekken op uw belastingrendement.