Wat is een trailing stop-loss bij daghandel?

Een trailing stop is een type stoplossorder die elementen van zowel risicobeheer als handelsmanagement combineert. Trailing-stops worden ook wel winstbeschermingsstops genoemd, omdat ze de winst op een transactie helpen blokkeren en tegelijkertijd het bedrag dat verloren gaat, beperken als de transactie niet lukt. Trailing-stops kunnen automatisch worden ingesteld om met de meeste brokers / software te werken, of een trailing stop kan handmatig door de handelaar worden geïmplementeerd.

Hoe een nalopende stop werkt

Een volgende stop wordt aanvankelijk op dezelfde manier geplaatst als een reguliere stoplossingsorder. Een trailing-stop voor een lange transactie zou bijvoorbeeld een verkooporder zijn en zou worden geplaatst voor een prijs die lager was dan de handelsinvoer. Het belangrijkste verschil tussen een regulier stopverlies en een trailing stop is dat de trailing stop beweegt als de prijs beweegt. Bijvoorbeeld, voor elke vijf cent die de prijs beweegt, zou de trailing stop ook vijf cent bewegen. Trailing-stops bewegen alleen in de richting van de trade, dus als je lang bent en de prijs 10 cent stijgt, zal het stop-loss ook 10 cent stijgen. Maar als de koers begint te dalen, beweegt het stop-loss niet.

Als een lange ruil wordt ingevoerd tegen $ 40, wordt een achterstand van tien cent geplaatst op $ 39. 90. Als de prijs vervolgens is gestegen naar $ 40. 10, zou de volgende stop naar $ 40 gaan. Als de prijs doorging tot $ 40. 20, zou de trailing stop verhuizen naar $ 40. 10.

Als de prijs vervolgens terug naar $ 40 is gegaan. 15, zou de trailing stop op $ 40 blijven. 10. Als de prijs omlaag ging en $ 40 bereikte. 10, zou de trailing stop de trade verlaten voor $ 40. 10, die tien cent winst (per aandeel) heeft beschermd.

Het is hetzelfde scenario voor een korte transactie, behalve dat we verwachten dat de prijs zal dalen en daarom wordt in eerste instantie een trailing stop loss geplaatst boven de invoerprijs.

Als een korte transactie wordt ingevoerd bij $ 20 met een achterloopverlies van 10 cent, als de prijs stijgt naar $ 20. 10 we zijn gestopt met een verlies van 10 cent. Als de prijs daalt naar $ 19. 80, onze stop loss zal dalen naar $ 19. 90. Als de prijs stijgt naar $ 19. 85, onze stop loss blijft waar het is. Als de prijs daalt naar $ 19. 70, onze stop loss valt naar $ 19. 80. Als de prijs stijgt naar $ 19. 80 of hoger, worden we gestopt met de handel met een winst van 20 cent (per aandeel).

Een trailing-stop niet gebruiken

Een veel voorkomende fout is om een ​​trailing-stop te plaatsen die te dicht bij de huidige prijs ligt. Een voorbeeld is een naloopverlies van één of twee cent. De meeste aandelenkoersen draaien altijd met ten minste een paar cent per minuut, dus als het trailing stop-loss te dicht bij de invoer wordt geplaatst, zal dit meestal resulteren in het stoppen voordat er significante koersbewegingen plaatsvinden.

Trailing stops moeten worden geplaatst op een afstand van de huidige prijs die u niet verwacht te bereiken, tenzij de markt van richting verandert.Een markt die gewoonlijk binnen een bereik van 10 cent fluctueert terwijl deze zich nog steeds in dezelfde algemene trending-richting verplaatst, heeft een trailingstop nodig die groter is dan tien cent, maar niet zo groot dat het volledige punt van de trailingstop wordt genegeerd .

Als algemene regel geldt dat het stop-loss u uit de handel moet halen als de kans groot is dat de prijs op uw vak terugkeert en uw winst wordt geëlimineerd.

Trailing stops zijn gunstig omdat ze winst blokkeren wanneer de prijs in ons voordeel beweegt. Het nadeel is dat ze ons soms op een ongelegen moment uit de handel halen (de prijs is niet echt omkeren, maar gewoon wat terugtrekken). Een alternatief voor een trailing stop-loss is om een ​​winstdoel te gebruiken.

Een stopverlies plaatsen of verplaatsen

De meeste makelaars bieden een volgordertype voor het stoplossverlies. Selecteer "Trailing Stop" of "Trailing Stop Loss" bij het plaatsen van een stoploss. Stel in hoeveel ruimte u wilt geven, bijvoorbeeld 10 cent, 20 cent, 5 cent, etc. Bevestig de bestelling en uw stop-loss wordt nu automatisch verplaatst naarmate de prijs verschuift.

Traders kunnen hun stop loss ook handmatig volgen.

Ze veranderen gewoon de prijs van hun stopverlies naarmate de prijs stijgt.

Laatste woord over orders voor het stoppen van stilstand

Sommige handelaren gebruiken trailing stops bij elke transactie die ze maken en sommige traders gebruiken nooit trailing stops. De keuze is aan jou. Winstdoelen zijn ook een uitvoerbare exit en kunnen worden gebruikt in plaats van of in combinatie met een trailing stop-loss. Stel een stopverlies in om automatisch te verplaatsen of pas handmatig (stop) de stop loss zelf aan. Stel een volgend stop-loss niet te dicht bij de invoer in, want dat zal waarschijnlijk resulteren in een voortijdige uittreding. Het doel van het nalopende stop-loss is om winst te nemen als de koers in onze richting beweegt en om ons eruit te halen als de prijs mogelijk omkeert. Bijgewerkt door Cory Mitchell, CMT.