Wat is de definitie van belastinghervatting?

Er zijn veel voordelen van het gebruik van fiscaal aantrekkelijke investeringen om bepaalde doelen in het leven te bereiken. Twee van de beste voorbeelden zijn het gebruik van gekwalificeerde accounts om te sparen voor hun pensioen of voor de toekomstige hbo-opleiding van een kind. In de meeste gevallen groeien de bedragen binnen deze rekeningen zonder onderworpen te zijn aan inkomstenbelastingen. Wanneer opnames beginnen, is er meestal een soort belastingvoordeel. Dat is natuurlijk wanneer alles verloopt zoals gepland.

Maar het leven verloopt niet altijd perfect. Soms moet u geld opnemen van deze plannen voor een bepaalde datum, of de opbrengsten zijn nodig voor andere doeleinden. Dat is wanneer nadelige fiscale gevolgen kunnen worden opgelegd.

De spaarplannen van College 529 zijn een perfect voorbeeld van deze situatie. Wanneer ze in de loop der jaren zijn verzameld en gedistribueerd voor gekwalificeerde onderwijsuitgaven, kunnen ze de benodigde financiële steun aanzienlijk verminderen. Maar als uitkeringen worden gebruikt voor niet-gekwalificeerde doeleinden, kunnen ze worden onderworpen aan een belastingteruggave.

Kortom, u hebt in de loop van de jaren belastingaftrekken of belastingverminderingen van uw inkomstenbelasting betaald met de belofte om het geld te gebruiken voor de schoolopleiding van uw kind. Als dat om een ​​of andere reden niet gebeurt, kan het winstdeel worden onderworpen aan een federale belasting op inkomstenbelasting. Bovendien moet u misschien teruggaan en de staatstaksen betalen die u anders voor die bedragen zou hebben betaald.

Gebruik deze beoordeling om meer inzicht te krijgen in belastingherzieningen, inclusief of u risico loopt of niet.

Belastingherstel en Financiële Planning van het College

In academische financiële planning situaties, komen belastingherverkrijgingen het vaakst voor wanneer een niet-gekwalificeerde verdeling wordt genomen van een Sectie 529 plan waaraan een belastingbetaler heeft bijgedragen, en vervolgens claimde een belastingvoordeel voor de bijdrage van dat jaar.

Hoewel er geen federale inkomstenbelastingaftrek is voor bijdragen aan 529 universiteitsprogramma's, kunnen bepaalde staten een belastingterugneming van verschuldigde inkomstenbelasting aanvragen als u de oorspronkelijke bijdragen op uw belastingaangifte voor de staat kon aftrekken. Meer dan 30 staten, waaronder het District of Columbia, hebben dergelijke incentives beschikbaar.

Als er een kans is dat u een niet-gekwalificeerde verdeling krijgt, is het erg belangrijk dat u de belastingherzieningsbepalingen van uw specifieke staat begrijpt. Californië heeft bijvoorbeeld geen belastingaftrek in de staat, dus er is geen herovering. Dat gezegd hebbende, echter, een niet-gekwalificeerde terugtrekking door een belastingbetaler in Californië is onderworpen aan een extra 2. 5 procent Californische boete belasting op het winstdeel, maar alleen als onderworpen aan de extra 10 procent federale extra boete belasting.

Voor New Yorks door adviseurs begeleide of directe hogeschoolspaarplannen is het grootste deel van de rollovers en niet-gekwalificeerde opnames onderworpen aan New York-belasting in de mate van eerdere New Yorkse belastingaftrek, maar alleen na verwijdering van niet-afgetrokken bijdragen .In Indiana moet de accounteigenaar een belasting betalen die gelijk is aan 20 procent van de niet-gekwalificeerde opname uit een 529-abonnement, voor zover eerdere belastingvorderingen in Indiana werden geclaimd.

Niet-gekwalificeerde opnames voor dit doel kunnen omkoppelingen omvatten, maar omvatten geen opnames die zijn gedaan als gevolg van het overlijden of de handicap van de begunstigde, of intrekkingen die zijn gedaan op grond van de ontvangst van een studiebeurs door de begunstigde. In deze status is herovering ook van toepassing op elk account dat binnen 12 maanden na het openen van de rekening wordt beëindigd.

Uitzonderingen voor belastingontvangst

Niet-gekwalificeerde uitkeringen die onderworpen zijn aan belastingherstel, omvatten over het algemeen een uitkering die niet bestemd is voor het hoger onderwijs, vaak zelfs inclusief een rollover naar het spaarprogramma van een andere staat. Maar er zijn enkele situaties waarin u misschien de federale inkomstenbelasting of 10% boete niet hoeft te betalen, of onderworpen bent aan de voorziening voor belastingteruggave. Deze omvatten het overlijden van de begunstigde, uitkeringen ten gevolge van een handicap, deelname aan een militaire academie van de Verenigde Staten, of ontvangst van voldoende financiële steun, toelagen of andere hulp om de universiteitskosten te dekken.

Het is erg belangrijk dat u zowel de fiscale voordelen als de potentiële fiscale gevolgen van het beleggen in een 529 spaarplan voor de opvoeding van uw kind begrijpt. Praat met een financieel adviseur die op de hoogte is van de specifieke belastingcodes in uw land om te bepalen hoe u mogelijk wordt beïnvloed door vrijstellingen van belastingteruggaaf.