Inzicht in rentepercentallen op de FX-markt

Talking Points:

Waarom rentetarieven belangrijk zijn

Rentetarief

Handel in deze informatie

Voordat veel handelaren op de markt komen, maken ze een thuis in, ze associëren nieuws vaak met prijs. Met andere woorden, goed nieuws levert hogere prijzen op en slecht nieuws levert lagere prijzen op. Een reeks goede nieuwsaankondigingen of positieve economische verrassingen zou resulteren in genoeg van een prijsverhoging om een ​​bullmarkt te creëren, terwijl een reeks van slechte nieuwsaankondigingen kan leiden tot een bearmarkt.

Als een markt echt op hol slaat, kan de centrale bank achter die markt de rente verlagen of verlagen.

Waarom rentetarieven belangrijk zijn

Rentetarieven worden bepaald door een centrale bank en zijn bedoeld als een instrument voor prijsstabiliteit. Men hoeft niet moeilijk te zien dat de rentetarieven momenteel laag zijn, zo niet negatief, in sommige grote economieën zoals de eurozone, Japan en de Verenigde Staten. De reden voor deze lage niveaus is dat centrale banken proberen de inflatie of de prijsstijgingen op te wekken om een ​​gezonde economie te 'verzekeren'.

Zoals u onlangs hoorde in de Carry Trade note, trekken hogere rentetarieven kapitaal aan van over de hele wereld. Lagere rentetarieven kunnen kapitaal wegjagen naar andere, meer rendabele economieën. Omdat we ons concentreren op de FX-markt, zullen we niet te veel tijd besteden aan het praten over de binnenlandse effecten op de rentetarieven, maar eerder aan hun rol in de wereldeconomie.

Als FX Traders, kunt u rentetarieven bekijken als een barometer van de gezondheid van een economie en hoe hoger de tarieven, hoe beter de economie en hoe lager de tarieven, hoe lager de economie of de economie. gezien worden als stimulerend.

Rentetarief Futures

Nu dat u weet wat de huidige rente betekent, is de belangrijkste vraag voor FX Traders wat het toekomstige pad van rentetarieven wordt verondersteld te zijn.

Op basis van deze informatie kunnen we kijken naar rentetarieffutures of de Overnight Index Swaps-markt. Met de Overnight Index Swaps kunt u zien wat er wordt geprijsd op de volgende vergadering van de centrale bank voor een respectieve economie of de waargenomen stijging of daling in een periode van 12 maanden. Hoewel dit niet voorspellend is, maar veeleer wat wordt waargenomen in de recente reeks eerder genoemde economische nieuwsversies, heeft de verandering in richting vaak een grote invloed op de FX-markt.

Deze informatie verhandelen

Wanneer de gegevens slecht genoeg worden, zoals deze recentelijk in Australië is door verschillende factoren, begint de centrale bank te bespreken hoe zij de economie zullen stimuleren. De methode du jour indien beschikbaar om de economie te stimuleren, is het verlagen van de rentetarieven.In de komende 12 maanden wordt bijvoorbeeld verwacht dat de Reserve Bank of Australia bijna 50 bps zal bezuinigen. Aan de andere kant zal de Federal Reserve over dezelfde periode naar verwachting met bijna 50 basispunten stijgen. Hierdoor bleef de focus op AUDUSD neerwaarts gericht, omdat het pad van de rentetarieven van de twee centrale banken uiteenloopt.

Hoewel de rentetarieven uiteindelijk in handen zijn van de centrale banken, kan de termijnmarkt u helpen te zien wat de markt verwacht.

Een ander pad om te zien wat de centrale banken van plan zijn te doen, is te weten wat belangrijk is voor de centrale bank en de respectieve nieuwsaankondigingen te bekijken. Zelfs zonder toegang tot de marktprijsbepaling voor futures wisten veel handelaren zelfs dat inflatie het enige mandaat is voor de centrale bank en toen de inkomensmetingen van de inflatie in de eurozone begonnen te onderkennen, vermoedden velen en terecht, zodat de ECB de rente zou moeten verlagen waardoor de EUR lager over het bord vloog.

Toegang tot de economische kalender van DailyFX hier

Samenvatting

De rentetarieven en hun toekomstige richting zijn van cruciaal belang voor de aantrekkingskracht van kapitaal. Stijgende renteverwachtingen gaan vaak gepaard met stijgende valutawaarden. Handelaren kunnen kijken naar economische nieuwspublicaties die door centrale banken als belangrijk worden beschouwd, zoals werkgelegenheid en inflatie, om de trendtrend te meten of naar de prijsbepaling van termijnmarkten te kijken.

Happy Trading!