Informatie over aandelenhandel met behulp van leverage

Wat is hefboomeffect?

De meeste amateurs traders (kopen en houden handelaren, etc.) in contanten, wat betekent dat als ze $ 10.000 aan aandelen willen kopen, ze $ 10.000 aan contanten op hun handelsaccount moeten hebben. Professionele handelaren handelen met behulp van leverage, wat betekent dat als ze $ 10.000 aan aandelen willen kopen, ze slechts $ 3, 000 (ongeveer) in contanten op hun handelsrekening nodig hebben (dwz ze hebben slechts een klein percentage van het bedrag dat ze willen hebben) handel).

Handelen met leverage is handelen op krediet, door een klein bedrag contant te storten en vervolgens een groter bedrag aan contanten te lenen. Een transactie op de EUR-termijnmarkt heeft bijvoorbeeld een contractwaarde van $ 125.000 (dwz het minimumbedrag dat kan worden verhandeld is $ 125.000), maar met behulp van leverage kan dezelfde transactie worden uitgevoerd met slechts $ 6.000 (ongeveer ) contant. Hefboomwerking is gerelateerd aan marge, in die marge is het minimumbedrag aan contanten dat je moet hebben om te mogen handelen met behulp van leverage. In het bovenstaande voorbeeld is de $ 6, 000 de margevereiste die wordt ingesteld door de exchange voor de EUR-futuresmarkt, en de resterende $ 119.000 ($ 125.000 - $ 6.000) is het leveraged-bedrag.

Gebruik maken van waarschuwingen

Niet-handelaars (en veel amateurs) zijn van mening dat handelen met behulp van leverage gevaarlijk is en een snelle manier is om meer geld te verliezen dan waarmee ze begonnen. Dit komt voornamelijk door de verschillende waarschuwingen die worden gegeven met betrekking tot handel met behulp van leverage.

Hefboomwaarschuwingen worden gegeven door financiële instellingen (zoals de US SEC), en door makelaars die handel aanbieden met behulp van leverage, en gebruiken meestal dezelfde bewoordingen als:

Handel met hefboomwerking houdt een hoog risico in voor uw vermogen en het is mogelijk om meer te verliezen dan uw initiële investering. Denk alleen maar aan geld dat u zich kunt veroorloven te verliezen.

Met dergelijke waarschuwingen is het geen wonder dat veel mensen overwegen om met behulp van leverage gevaarlijk te zijn. Echter, zoals gebruikelijk bij waarschuwingen van de overheid, is dit slechts de helft van het verhaal en zeer weinig van de waarheid.

Hefboomeffect is een efficiënt gebruik van kapitaal

De realiteit is dat professionele handelaren dagelijks handelen met behulp van leverage omdat het een efficiënt gebruik van hun kapitaal is. Er zijn veel voordelen aan handelen met behulp van leverage, maar er zijn geen nadelen. Handelen met leverage stelt handelaren in staat markten te verhandelen die anders niet beschikbaar zouden zijn. Door hefboomwerking kunnen handelaren ook meer contracten verhandelen (of aandelen, of forex-partijen, enz.) Dan ze anders zouden kunnen betalen. Het enige dat handelen via hefboomwerking echter niet doet, is het vergroten van het risico van een transactie. Er is geen risico meer bij het handelen met behulp van leverage, dan bij het handelen met contant geld.

Hier volgen enkele voorbeelden van hoe handel met behulp van leverage geen groter risico oplevert dan handelen met contant geld:

Beurs

• Symbool: XYZ
• Handel: Lange 1000 aandelen
• Tick Value: $ 10 per 0. 01 prijsverandering
• Entry-prijs: $ 125. 50
• Doel: $ 126
• Stop verlies: $ 125. 25

Als bovenstaande handel met contant geld wordt verhandeld, heeft de handelaar $ 125, 500 contant nodig om aan de transactie deel te nemen.

Als de transactie winstgevend was (dat wil zeggen het doel behaalde), maakten ze een winst van 50 ticks en ontvingen ze $ 500 (50 ticks x $ 10 per tick) in winst. Als de transactie niet rendabel was (dat wil zeggen dat het stoploss had bereikt), verloren ze 25 ticks en verloren daardoor $ 250 (25 ticks x $ 10 per tick) van hun oorspronkelijke kapitaal.

Als dezelfde handel wordt verhandeld met behulp van leverage, zou de handelaar slechts $ 37, 650 contant nodig hebben om aan de transactie deel te nemen. Als de transactie winstgevend was (dat wil zeggen, het doel was bereikt), zouden ze dezelfde winst maken van 50 ticks en nog steeds $ 500 (50 ticks x $ 10 per tick) in winst ontvangen. Als de transactie niet winstgevend was (dat wil zeggen dat deze zijn stopverlies bereikte), verloren ze nog steeds slechts 25 ticks en verloren daardoor dezelfde $ 250 (25 ticks x $ 10 per tick) van hun oorspronkelijke kapitaal.

De winst / verlies-uitkomst van de transactie is identiek, ongeacht of de transactie plaatsvindt met behulp van contanten of leverage, omdat het aantal verhandelde aandelen gelijk is (1000 aandelen in het voorbeeld).

Futures Trade

• Symbol: EUR
• Handel: Long 1 contract
• Tick Value: $ 12. 50 per 0. 0001 prijsverandering
• Entry-prijs: $ 1. 2800
• Doel: $ 1. 2900
• Stop Verlies: $ 1. 2780

Als deze handel wordt verhandeld met contant geld, zou de handelaar $ 125.000 in contanten nodig hebben om de transactie aan te gaan (omdat dit de waarde van het contract is). Als de transactie winstgevend was (dat wil zeggen, het doel was bereikt), zouden ze 100 ticks verdienen en $ 1, 250 (100 ticks x $ 12,50 per tick) in winst ontvangen. Als de transactie niet rendabel was (dat wil zeggen dat het zijn stop loss bereikte), verloren ze 20 ticks en verloren daardoor $ 250 (20 ticks x $ 12,50 per tick) van hun oorspronkelijke kapitaal.

Als dezelfde handel wordt verhandeld met behulp van leverage, zou de handelaar slechts ongeveer $ 6,000 in contanten nodig hebben om de transactie aan te gaan (de marginvereiste voor de EUR). Als de transactie winstgevend was (dat wil zeggen, het doel was bereikt), zouden ze dezelfde winst maken van 100 ticks en nog steeds $ 1, 250 (100 ticks x $ 12,50 per tick) in winst ontvangen. Als de transactie niet winstgevend was (dat wil zeggen dat deze zijn stopverlies bereikte), verloren ze nog steeds slechts 20 ticks en verloren daardoor dezelfde $ 250 (20 ticks x $ 12,50 per tick) van hun oorspronkelijke kapitaal.

De winst / verlies-uitkomst van de transactie is identiek, ongeacht of de transactie wordt uitgevoerd met contant geld of leverage, omdat de tick-waarde gelijk is ($ 12,50 per tick voor de EUR-futuresmarkt).

Conclusie

Handel met hefboomwerking is een efficiënt gebruik van handelskapitaal, dat niet riskanter is dan handelen met geld (en het risico daadwerkelijk kan verminderen, maar dat is een ander artikel).Als gevolg hiervan handelen professionele handelaren met behulp van leverage voor elke transactie die zij maken. Dus, als u nog steeds een contante rekening handelt, wijzig dan uw account of open een nieuwe leverage (of margin) -account en begin met handelen met behulp van leverage.