Is het goed om een ​​Roth IRA te gebruiken om te betalen voor collegekosten?

Moet een Roth IRA worden gebruikt om te helpen betalen voor college uitgaven? Dit is een vraag die door veel ouders en grootouders wordt overwogen, aangezien de prijskaartje voor het hoger onderwijs steeds stijgt.

De Roth IRA is een uitstekende manier om te sparen voor pensioen in een rekening dat aanzienlijke belastingverspreiding voordelen biedt. Dit is te wijten aan het feit dat Roth IRA's aanbodvrije terugtrekking van de winst oplevert. Roth IRA's kunnen ook worden gebruikt voor niet-pensioendoeleinden met behulp van een aantal strategische financiële planning om te helpen betalen voor andere belangrijke doelen, zoals financiering college voor een geliefde.

Het besluit om bij te dragen aan een Roth IRA wordt gedreven door meer dan de belastingvrije groei van de winst. Een ander bijkomend voordeel van de Roth IRA is de flexibiliteit die deze pensioenrekeningen bieden als het gaat om het verkrijgen van uw originele bijdragen. Belastingvrije groei van de winst is alleen van toepassing als uw account voor tenminste 5 jaar geopend is en uitkeringen plaatsvinden na de leeftijd van 59 1/2. Echter, Roth IRA-bijdragen worden gemaakt met na-belasting dollars, zodat ze op elk gewenst moment zonder belasting of boete kunnen worden uitgetrokken. Dit creëert een kans om een ​​Roth IRA te gebruiken als aanvullende bron van universiteitsfinanciering of een ander niet-pensioengerelateerd financieel doel.

Voordat we nagaan of het zinvol is om een ​​Roth IRA te gebruiken om te betalen voor het college, moet opgemerkt worden dat de meeste financiele planners erover eens zijn dat je zou een solide financiele basis moeten hebben voordat je rekening houdt met de deelname aan een spaarplan voor de universiteit.

De algemene richtlijnen zijn dat deze basisfase de volgende stappen moet bevatten:

Breng een aantal geld in om de nooduitgaven te dekken (denk aan "starter" besparingen, meestal $ 1-2k in besparingen).

Bijdragen genoeg aan een pensioenplan op het werk om de volledige werkgever overeen te komen, indien beschikbaar.

1. Verwijder eventuele hoge interestskulden, zoals creditcards of persoonlijke leningen (bijvoorbeeld meer dan 6%).
2. Beveilig uw noodspaarrekening volledig met genoeg geld om 3-6 maanden levensomstandigheden te dekken.
3. Bespaar zoveel mogelijk in een 401 (k) of 403 (b) plan, IRA's, en spaarrekening (ergens in het bereik van 10-20% van de loon of meer is ideaal) om pensioendoelen te behalen.
4. Bescherm je familie en je rijkdom door het leven, gezondheid, arbeidsongeschiktheid en aansprakelijkheidsverzekering te behouden.
5. Creëren en onderhouden cruciale grondplanningsdocumenten zoals testamenten, levende testamenten en volmachten die actueel en actueel zijn.
6. Voor meer informatie over het prioriteren van uw financiële doelen, raadpleeg deze nuttige bron (zie hoe u uw financiële prioriteiten bepaalt).
7. Pensioenplanning is normaal gesproken een hogere prioriteit dan collegeplanning

Alvorens geld voor college opzij te zetten, moet u eerst controleren of u op de goede weg bent om pensioenopbrengsten te behalen. Veel financiële onderzoeksrapporten hebben aangetoond dat de meerderheid van de ouders niet zeker zijn dat ze op de goede weg zijn om hun pensioendoelen te bereiken (zie. Dit is de reden dat het sparen voor het college vaak de achterbank vergt om te sparen voor pensioen. Hoewel het mogelijk is om te lenen geld voor college is het niet verstandig om te rekenen op schulden om uw pensioendromen te financieren.

Zo moeten de pensioendoelen als precedent voorrang krijgen boven de spaargeld op de prioriteitslijst. lijst is niet altijd het soort financiele begeleiding die ouders of grootouders willen horen. Dit komt doordat de meeste ouders op de hoogte zijn om kinderen de beste ervaringen en kansen te bieden. Er kunnen een aantal slechte gevolgen zijn als u spaargeld oplevert Voorafgaand aan pensioen op de prioriteitslijst. Sommige van de negatieve resultaten zijn onder meer vertraging van de pensioen (of niet genoeg geld om met pensioen te gaan) rty of andere activa eerder dan gewenst, en het grootste potentiële gevolg is onnodige financiële stress en frustratie.

Het goede nieuws is dat Roth IRA's de ouders de gelegenheid bieden om te voelen dat ze wat vooruitgang boeken voor het pensioen op een rekening dat ook kan worden gebruikt om te helpen bij het betalen voor college.

Hoe te sparen voor de pensioen en het college Met een Roth IRA

Mensen houden van het concept van 'belastingvrij' en als gevolg hiervan worden Roth IRA's steeds meer een van de meest populaire spaarvoertuigen voor pensioen. Het bijdragen aan een Roth IRA kan u gerust stellen dat u in ieder geval iets doet om te besparen voor toekomstige universiteitsuitgaven wanneer andere belangrijke financiële prioriteiten bestaan. Deze optie is ideaal voor ouders die achter zijn op hun pensioenbesparingsdoelstellingen, maar hebben al hun kernfinanciering op hun plaats (bijvoorbeeld een noodfonds, minimale schuld, en dragen in ieder geval de 401 (k) wedstrijd op het werk bij. Het gebruik van een Roth IRA om hogeschoolspaargeld aan te vullen, is ook een overweging voor ouders of grootouders op zoek naar meer flexibiliteit in hoe fondsen kunnen worden gebruikt in vergelijking met andere opties, zoals 529 college spaarplannen.

Voordelen:

Hier zijn enkele voordelen van het gebruik van een Roth IRA als onderdeel van uw college spaarplan:

Roth IRA's zorgen voor de flexibiliteit om originele bijdragen belasting en strafvrij te maken.

Uw inkomsten in een Roth IRA groeien alleen belastingvrij als uw account voor minstens 5 jaar geopend is en uitkeringen plaatsvinden na de leeftijd van 59 1/2. Echter, aangezien uw bijdragen al zijn gemaakt met na-belasting dollars kunnen ze altijd zonder belasting of boete worden uitgetrokken. Uitbetalingen van een Roth IRA worden beschouwd als afkomstig van premies. Dit betekent dat u de mogelijkheid heeft om de som van uw bijdragen te allen tijde zonder belasting of boete te onttrekken.

Geld groeit belastinguitgestelde en potentieel belastingvrij.

Roth IRA's geven u de mogelijkheid om na belasting te betalen dollars die vrij kunnen worden belastingvrij, zolang u de leeftijd van 59 ½ regel nakomt en de account voor ten minste 5 jaar heeft gehad. Als u meerdere doelen hebt, zoals het betalen voor een college en het opslaan voor pensioen, kunt u de oorspronkelijke bijdragen gebruiken met behulp van de hierboven vermelde strategie, terwijl u de inkomsten kunt blijven groeien zonder belasting voor langetermijndoelstellingen zoals pensioen. Roth IRA's zorgen voor meer controle over beleggingsopties.

De meeste van de 529 plannen hebben een beperkt aantal beleggingsopties om uit te kiezen. Roth IRA's zijn geen werkelijke investering maar vertegenwoordigen in plaats daarvan een soort pensioen spaarrekening die verschillende soorten beleggingen (aandelen, obligaties, beleggingsfondsen, ETF's, REITs, CD's, enz.) Mogelijk maakt. Om optimaal gebruik te kunnen maken van de belastingvrije groei van de winst, is het algemeen verstandig om groei-georiënteerde investeringen te zoeken voor een Roth IRA. Nadelen:

Net als veel financiële beslissingen, zijn er een paar nadelen om een ​​Roth IRA te gebruiken om te helpen betalen voor het college. Hier zijn enkele van de nadelen van deze strategie: Roth IRA's zijn onderhevig aan inkomensbeperkingen.

Roth IRA's hebben inkomensbeperkingen waardoor getrouwde paren die gezamenlijke rendementen indienen niet in aanmerking komen om direct bij deze rekeningen bij te dragen, als ze in 2016 meer dan $ 194.000 verdienen. (Let op: de achterdeur Roth IRA is één weg om deze grenzen). Misschien is het grootste nadeelrisico van het gebruik van een Roth IRA om te helpen voor het college te betalen, dat u de overgang naar pensioen zou kunnen uitstellen als u niet voldoende pensioen nestje heeft die beschikbaar is na eventuele terugbetalingen om te betalen voor college.

Bijdragen zijn beperkt tot $ 5, 500 per jaar ($ 6, 500 voor 50 jaar en ouder).

Roth IRA's hebben lagere bijdraggrenzen dan andere universiteitsbesparingsvoertuigen. Roth IRA bijdragen limieten zijn aanzienlijk lager dan de hogere limieten gevonden met 529 college spaarplannen. Een ander probleem dat wordt gevonden bij het gebruik van Roth IRA-bijdragen om te betalen voor universiteitsuitgaven is dat de uitkeringen als onbeschreven inkomen op het FAFSA van volgend jaar gelden en dit kan uw kind in aanmerking komen voor behoeften op basis van financiële steun. Roth IRA's zijn nog steeds een laag effectief actief voor financiële hulp en de totale waarde van de activa wordt niet gerapporteerd op FAFSA. 529 plannen zijn meestal een betere optie bij het opslaan voor universiteit is het primaire doel.

Voor een financieringsstrategie die uitsluitend gericht is op het betalen voor een universiteit, is het 529 college spaarplan vaak een betere optie. 529 planbeleggingen groeien belastingvrij en distributies die voor gekwalificeerde opleidingskosten worden betaald, zijn ook belastingvrij. Voor ouders of grootouders die al op de hoogte zijn om pensioendoelstellingen te bereiken, is het meestal voordelig om 529 plannen eerst te bekijken voor de spaargeld. Maar wanneer die universiteitsfinanciering doelen een beetje meer flexibiliteit vereisen of de kans dat je kind op school gaat, minder zeker is, wordt een Roth IRA meer aantrekkelijk. We hebben allemaal een verscheidenheid aan levensdoelstellingen die voortdurend concurreren voor ons hard verdiende geld.Roth IRA's zijn de moeite waard om te overwegen als u op zoek bent naar een belastingbevoorrechte rekening voor pensioenbesparingen met de flexibiliteit om toegang te krijgen tot die fondsen om de doelstellingen van de universiteitsfinanciering te aanvullen. Wanneer er meer belangrijke financiële prioriteiten bestaan ​​die hogere prioriteiten hebben dan het sparen van een universiteit, kan het besparen in een Roth IRA u in ieder geval gerust stellen dat u een aantal stappen onderneemt om te besparen voor toekomstige universiteitsuitgaven en uw eigen pensioen.