Financiële planning voor de "Sandwich Generation"

De term "Sandwich Generation" wordt gebruikt om een ​​groeiende groep mensen te omschrijven die verzorgers zijn voor hun jonge kinderen en ouderen die ouder worden. Meestal geldt dit voor mensen in de late jaren 30, 40 en 50.

Terwijl familieverslaafden in Amerika verschillend zijn, zegt een studie in 2015 dat de 'typische' verzorger het profiel heeft van een 49 jarige vrouw die een familielid verzorgt. Sommige zorgverleners bieden minstens 21 uur onbetaalde zorg per week, en bijna 25 procent van de verzorgers zijn nu Millennials (tussen 18 en 34 jaar oud).

Naast zorgverleners en ondersteunende rollen voor oudere ouderen voelen veel Sandwich Generation volwassenen ook de druk die verband houdt met meer financiële steun voor hun eigen kinderen. Volgens een rapport van 2013 van The Pew Research Center, zijn ouders steeds meer betrokken bij het verstrekken van financiële steun voor hun volwassen kinderen. Deze steun strekt zich vaak uit over de universiteit, en net onder de helft van volwassenen 60 jaar oud en ouder (49 procent) leverde een of andere soort financiële steun voor hun kinderen.

Om de stress en de angst te minimaliseren tijdens deze moeilijke tijd in het leven, is het belangrijk om vroegtijdig te plannen en plannen te hebben als je ouders moet verouderen terwijl je ook probeert om je kinderen in volwassenheid te lanceren . Het alternatief is om het risico van een grote familiecrisis in het gedrang te brengen tegen de tijd dat u de autosleutels van uw ouders neemt en hen aan uw tiener geeft.

Het grootste gevaar voor degenen die in het midden zitten, is het risico om je eigen zelfverzorging te verwaarlozen terwijl je probeert iedereen te helpen.

Hier zijn enkele stappen die u kunt nemen om uw financiële en emotionele gezondheid te beschermen, terwijl u steeds ondersteuning biedt en beschikbaar zijn voor uw geliefden.

Help uw ouders om een ​​duurzaam pensioeninkomenplan te ontwikkelen.

Het hebben van de "money talk" is niet iets dat de meesten van ons comfortabel voelen. Het praten met je ouders kan uitdagend zijn, vooral als ze traditioneel zijn bewaakt als het gaat om het praten over geld.

Een 2014 studie uitgevoerd door Caring. com ontdekte dat een beetje meer dan de helft van de babyboomers onderzocht had gesprekken met geliefden over onderwerpen zoals medische behandeling, wensen, plannen, als ze niet meer voor zichzelf kunnen zorgen, of hoe te betalen voor zorg. Het is belangrijk om het onderwerp op te sporen om het risico te vermijden dat ze hun pensioen nest ei zullen overleven. Longevity concerns zijn echt en er is 45 procent kans dat minstens één lid van een echtpaar in hun 90's zal leven.

Een pensioeninkomenplan kan helpen om een ​​van de grootste pensioenfouten te voorkomen die mensen maken - te veel te veel uitgeven.Verschillende factoren hebben invloed op pensioeninkomsten, zoals uw rendement op spaargeld en beleggingen, hoe lang de pensioen verwacht wordt, inflatie, belastingen, uitgaven, deeltijdverdiensten, sociale zekerheid, pensioenen, enz.

Doorgaan met besparen geld voor uw eigen pensioen.

In de National Retirement Risk Index van het Centrum voor Pensioenonderzoek bij Boston College bleek dat meer dan de helft van de huishoudens op het werkelijke leeftijd het risico loopt dat ze hun pensioeninkomsten niet volledig kunnen nakomen. Daarom is het cruciaal om eerst op je pensioen te zorgen. Bijdragen genoeg om de maximale werkgever mogelijk te maken, is een goede plek om te beginnen.

Dit zorgt ervoor dat u geen gratis geld op de tafel verlaat. Maar voel je niet dat je daar moet stoppen. Ga verder en verder dan alle bijpassende bijdragen om het maximaal te profiteren van belastingvoordelige accounts, zoals een 401 (k), 403 (b), Roth IRA of Health Savings Account (HSA).

Heb je de tijd genomen om een ​​basispensioenberekening uit te voeren om te zien of je op de goede weg bent? Als u niet zeker bent hoeveel u voor uw eigen pensioen moet opslaan, bent u niet alleen. Als een vuistregel willen de meeste mensen schieten voor het vervangen van ten minste 70 tot 90 procent van het inkomen bij het pensioen, maar als u zich zorgen maakt over medische rekeningen en / of u veel wilt reizen, wilt u misschien hoger schieten. Bottom line: doorgaan met besparing en vermijd de drang om je eigen pensioen nesteieren te raiden om anderen te ondersteunen.

Bekijk manieren om te betalen voor langdurige zorg.

Voor mensen van 65 jaar en ouder is er 70 procent kans op een soort langdurige zorg.

Uitgebreide verpleeghuisverblijven of kosten voor thuiszorg kunnen een aanzienlijke afvoer zijn op de rijkdom van een familie. Een manier om langdurige zorg te financieren is via verzekeringen, maar dit beleid is niet goedkoop en kan moeilijk zijn om te kwalificeren, afhankelijk van bepaalde medische geschiedenissen. U kunt ook controleren of uw staat een langdurig verzorgingspartnerschap biedt. Als u een beleid koopt via een van deze programma's en alle voordelen opneemt, kunt u een bedrag aan activa houden die overeenkomen met de verzekeringsdekking die u heeft gekocht en Medicaid zal de rest van de rekening opnemen. Langdurige zorgverzekering is niet voor iedereen en kan niet betaalbaar zijn. Het moet echter nog steeds deel uitmaken van het financiele planning gesprek.

Overweeg het opzetten van fondsen in een college spaarplan.

Als u dacht dat de stijgende kosten van de kosten voor gezondheidszorg en langdurige zorg een probleem zijn, heeft u waarschijnlijk geen herinnering nodig dat het niet ophoudt. Onderwijs en kosten zijn de laatste decennia aanzienlijk gestegen. Als u op de goede weg bent om uw pensioeninkomsten te bereiken, kunt u beginnen met het besparen van uw kindercollege. Opleidingsplanning betekent meer dan alleen sparen in 529 universiteitsbesparingsplannen. Andere manieren om schoolkosten te verminderen, zijn onder meer een tweejarige hogeschool of een openbare school. Beurzen, subsidies en werkprogramma's zijn andere manieren om je kinderen aan te moedigen om zelfstandig bij te dragen aan hun eigen universiteitsopleiding.

Maak belangrijke landgoedplanningsdocumenten aan en controleer deze.

Het is natuurlijk dat volwassenen ongemakkelijk voelen om ouders te vragen over hun landgoedplannen. Als dit goed gepositioneerd is, is dit gesprek meer dan alleen een 'wie krijgt wat' discussie. Iedereen heeft een fundamenteel boedelplan nodig en het is ook belangrijk om te erkennen hoe u een effectief boedelplan kunt opstellen dat meer dan alleen een plan biedt om rijkdom over te dragen. Estate planning helpt door te gaan met belangrijke familie waarden of verhalen. Een goed ontworpen plan kiest ook een executor om belangrijke taken uit te voeren. Belangrijke documenten zoals testamenten, trusts, geavanceerde gezondheidsrichtsnoeren, medische en duurzame volmachten kunnen ouders en geliefden met gemoedsrust geven aan hun beoogde wensen en doelstellingen.

Word georganiseerd en inventariseren van activa.

De druk om ouders en kinderen tegelijkertijd te verzorgen zorgt vaak voor een zeer kleine wikkelruimte in het dagelijkse schema. In plaats van uw eigen persoonlijke financiën te verwaarlozen, georganiseerd te worden en in uw eigen planning een aantal efficiëntie te creëren. Er zijn tal van financiële apps om u te helpen uw financiële leven te organiseren. U zult ook willen helpen verouderende ouders door dezelfde routine gaan en identificeren waar belangrijke documenten zich bevinden. Het is niet zo moeilijk om meerdere spaar-, controle-, beleggings-, creditcard- en pensioenrekeningen te verzamelen in diverse financiële instellingen. Zonder de juiste begeleiding kan het proces om deze accounts op te sporen en bepalen hoe u belangrijke informatie kunt krijgen, een stressvolle poging worden.

Zoek zowel persoonlijke als professionele ondersteuning.

Verken alternatieven, zoals het delen van zorgverantwoordelijkheden met een ander familielid of geliefde. Zelfs een eenvoudige 1 of 2 dagen pauze kan een groot verschil maken en de verantwoordelijkheden verminderen. Professionele ondersteuning kan in veel gevallen noodzakelijk zijn. In-home care en thuiszorg zijn slechts enkele voorbeelden van hulp beschikbaar. Advocaten kunnen helpen bij het creëren van cruciale grondplanningsdocumenten. Financiële planner diensten kunnen u helpen bij het volgen van een persoonlijk financieel plan en u helpen bij het evenwicht met de concurrerende prioriteiten van het leven. Talen met een architect om te helpen bij het bepalen van manieren om het huis van je ouders te moderniseren om het toegankelijker te maken is een ander voorbeeld. Het vinden van een Medicare of Medicaid consultant kan ook nuttig zijn. Als uw kinderen jonger zijn, kan het vinden van hulp om kinderen naar en van school of praktijken te leiden, een kleine overwinning zijn.

Blijf opslaan voor korte en lange termijn doelen, met zorg voor ouders en kinderen.

Het vinden van evenwicht tussen concurrerende prioriteiten die tijd of geld vereisen, lijkt misschien een constante uitdaging in ons financiele leven. Verbetering van de hypotheek, auto betalingen, kinderactiviteiten, sparen voor pensioen en bijstand in de kosten van verouderende ouders kunnen het moeilijk maken om vast te houden aan een budget. De balanceringshandeling wordt complexer wanneer je tijd en energie voornamelijk gewijd is aan het verzorgen van anderen.Het lijkt misschien een uitdaging om verder te kijken dan de huidige zorgverlenersrol, maar je moet nog steeds richten op het opslaan van je eigen financiele doelen op lange termijn. Pensioen is een duidelijk voorbeeld van een langetermijndoel. Maar het is waarschijnlijk niet de enige prioriteit. Maak een budget of uitgavenplan dat u helpt te concentreren op het verhogen van uw spaargelden voor belangrijke levensdoelstellingen, terwijl u de problematische hoge renteschuld vermindert of elimineert.

Definitieve gedachten

De beste manier om de financiële verplichtingen van de Sandwich Generation te dekken, of het nu een prioriteit of toekomstige mogelijkheid is, is voor iedereen een financieel plan (ouderen ouders, kinderen en die in het midden vastzitten) ). Open en eerlijke communicatie is de sleutel om de uitdagingen van de Sandwich Generation te navigeren. Proactieve planning zal helpen om uw financiële stress te verminderen als u al aan het evenwicht bent, of u heeft alleen zorgen dat u in de nabije toekomst op deze plek kan zijn.