401 (K) Ontberingstekorten - Hier is hoe ze werken

Wanneer u een 401 (k) -plan hebt, kunt u geen opname opnemen totdat uw dienstverband eindigt - tenzij het 401 (k) -plan ontberingen toestaat.

Wanneer een werkgever een 401 (k) -plan opstelt, beslissen ze of het plan onttrekkingen van ontberingen toestaat. Volgens de IRS-regels hoeven bedrijfspensioenregelingen geen onttrekkingen van ontberingen toe te staan. Als uw werkgever deze optie niet in zijn 401 (k) -plan document heeft gekozen, dan kunnen zij, ongeacht hoe nijpend uw omstandigheden zijn, niet van gedachten veranderen en een uitzondering voor u maken.

Als u geen tegenslagopname kunt opnemen, kan uw plan leningen toestaan. De verschillen tussen onttrekkingen van ontberingen en leningen worden hieronder behandeld.

Om erachter te komen of uw plan ruimte laat voor een 401 (k) ontberingstrekking, moet u met uw planbeheerder praten, misschien iemand van de afdeling personeelszaken of uitkeringen, of u kunt het telefoonnummer bellen op uw 401-nummer. (k) plan rekeningoverzicht.

Hardheidseisen

Als uw 401 (k) -plan ontheffingen voor ontberingen toestaat als dit om een ​​van de volgende zes redenen zou zijn:

• Onverwachte medische kosten
• Kosten met betrekking tot de aankoop van een huis
• Collegegeld en gerelateerde educatieve kosten en uitgaven
• Betalingen die nodig zijn om uitzetting of uitsluiting van uw woning te voorkomen
• Begrafeniskosten of begrafeniskosten
• Kosten voor het herstellen van schade aan uw huis >

Belastingen op een 401 (k) Ontberingstekort

U betaalt belasting over het bedrag dat u neemt in de vorm van een onttrekking aan ontoerekeningsprocedure. Naast reguliere inkomstenbelasting betaalt u waarschijnlijk een boete van 10%.

U kunt de 10% boetebelasting vermijden als u voldoet aan een van de volgende uitzonderingen:

U bent uitgeschakeld.

• Uw medische schuld is hoger dan 7, 5 procent van uw aangepast bruto-inkomen - omdat 401 (k) -activa beschermd zijn tegen schuldeisers, is het misschien niet in uw beste belang om een ​​onttrekkingsontslag te gebruiken om deze medische kosten te betalen.
• U moet bij een rechterlijk bevel het geld afgeven aan uw gescheiden echtgenoot, een kind of een ten laste komend kind.
• Als u niet in aanmerking komt voor een uitzondering op de boetetoeslag, moet u plannen dat ten minste 30 cent van elke dollar die u opneemt naar de belastingheffing gaat. Als u $ 1, 000 neemt, krijgt u na belasting mogelijk $ 700.

Als u andere bronnen hebt, zoals een noodfonds, dat kan worden gebruikt om aan uw financiële behoeften te voldoen, kunt u het beste eerst die activa gebruiken en alleen een 401 (k) onttrekking van ontleningen gebruiken als dit uw laatste beschikbare optie is .

Proof of Hardship

Om als ontbering te kwalificeren, moet u uw situatie aan uw 401 (k) planbeheerder uitleggen. Meestal kunnen ze bepalen of ze denken dat je omstandigheden kwalificeren als een ontbering, maar voor sommige 401 (k) -plannen kan het nodig zijn dat er een vorm van documentatie wordt gepresenteerd.Vraag uw 401 (k) planaanbieder wat ze vereisen als bewijs van ontbering.

Voordat een ontbering wordt aanvaard

Veel mensen weten niet dat 401 (k) geld wordt beschermd tegen schuldeisers en beschermd tegen faillissement. Als u financiële problemen ervaart en denkt dat u mogelijk faillissement aanvraagt, hoeft u uw 401 (k) -plan niet in te wisselen. Uw schuldeisers en de faillissementsrechtbank kunnen uw 401 (k) -plangeld niet opnemen.

Het is misschien beter om geld te lenen in plaats van 401 (k) onttrekkingen te doen. Te veel mensen halen geld uit een 401 (k) -plan of nemen ontmoediging om medische kosten te betalen wanneer hun 401 (k) geld zou worden beschermd tegen deze schuldeisers. Probeer een betalingsplan uit te werken met een schuldeiser voordat u uw pensioenplan aanroept.

Nadat u een 401 (k) onttrekking hebt opgenomen

Gedurende zes maanden nadat u een terugtrekking van 401 (k) hebt ondergaan, mag u geen bijdragen aan uw 401 (k) -plan bijdragen. Het is ook niet toegestaan ​​om het bedrag van de onttrekkingsontslag terug te betalen, maar u kunt blijven bijdragen (na de zes maanden) tot maximaal de maximaal toegestane premiegrens van 401 (k) voor het jaar.

401 (k) Lening intrekking of 401 (k) Lening?

Wanneer u geld van uw 401 (k) -plan leent, kunt u het over vijf jaar terugbetalen en gaat de rente die u betaalt terug naar uw account.

Op het moment dat u een 401 (k) -plancair krediet neemt, betaalt u geen belasting over het bedrag dat u leent. Als u niet het volledige bedrag terugbetaalt dat u volgens het terugbetalingsplan hebt geleend, wordt het resterende geleende bedrag een belastbare uitkering aan u en kan het ook onderworpen zijn aan een boete van 10% vervroegde afkoop als u nog geen 59 bent. 2.

Vergelijk de lening met de 401 (k) ontmoedigende intrekking - waarbij u niet het teruggenomen bedrag kunt terugbetalen! Bij een onttrekking aan ontbering betaalt u bovendien belastingen over het bedrag dat u opneemt in het jaar dat u het intrekt.

Vanwege deze verschillen biedt een 401 (k) -planlening meer flexibiliteit dan een 401 (k) -plan onttrekkingsopname.