Financieel onderwijs is de sleutel tot een gezonde financiële toekomst

Ik heb nogal wat geschreven over de noodzaak om jezelf op te leiden als het gaat om annuïteiten. Deze houding moet echt overdragen op een financieel arena dat u overweegt te gebruiken in uw portefeuille. Ja, we verwachten dat onze financiële planners en adviseurs alles weten - daarom betalen we ze! Het is echter in je beste belang om in de situatie te blijven.

Het grootste deel van mijn tijd wordt besteed aan het ontwikkelen van manieren om informatie te verstrekken aan mensen die geïnteresseerd zijn in annuïteiten.

Ik schrijf artikelen, spreken tijdens conferenties en voor klassen en hebben recentelijk informatieve websites ontwikkeld waar financiële consumenten kunnen gaan om meer te weten te komen over welke lijfrenten er beschikbaar zijn. De meest recente website ontwikkelde zich uit van strikt annuïteit informatie in allerlei financiële gebieden.

Mijn vriend, Jimmy Dot Direct, legt de methode achter de gekheid die inkomstenbelegger goed uitkomt goed uit. direct: "Income Investor is een nieuwsbrief gemaakt om mensen te helpen door het gamma van beschikbare dividendgedreven inkomsten voor beleggers te gaan. Of u nu gepensioneerd bent of niet, is irrelevant. U kunt informatie vinden over obligaties, dividend-type ETF's of mutual funds, REITS of MLP's. Over de nieuwsbrief spreken we over, schrijven over en bedek alles wat inkomsten richt. “

Onlangs ontmoette Jimmy Dot Direct (Jim Farrish) en ik ontmoette Steve en Adam Van Wie om een ​​podcast te maken over hun manier van zaken als financiele planners.

Zij zullen regelmatig bijdragen aan de inkomstenbelegger. direct. U kunt in de geheel naar de podcast luisteren, maar hier wil ik zich richten op hun werkwijze om zaken te doen. Het sloeg me op als zeer sterk afgestemd op mijn manier om het annuïteitsrijk te benaderen.

Er is een verschil tussen de financieringsadvies op basis van op honorarium gebaseerde en alleen in rekening gebrachte kosten.

Wat me precies van de vleermuis trok over de Van Wie-methode, is hoe gelijk hun aanpak van honoraria en commissies alleen is.

Als u iets gelezen hebt over de "normale" commissiestructuren die zijn gekoppeld aan de meeste lijfrenten die u vandaag verkocht hebt, weet u dat sommige van deze structuren bijna criminele zijn. In feite verkoopt ik alleen annuïteiten die geen lopende kosten of commissies hebben. In deel doe ik dit, zodat de consument direct van de vleermuis weet wat ze krijgen. Soort van dat, "houd het simpel, stom" aanpak. De Van Wie's zijn alleen financieel adviseurs. Ik vroeg hen om op de voorwaarden te berekenen, op basis van fee-based vs. fee-only financiele planning. Het lijkt erop dat mensen vaak niet begrijpen dat er een verschil is.

Ik vroeg tijdens onze podcast, "Kan u het verschil tussen de op financiele planning gebaseerde vergoeding en de vergoeding uitsluiten?Veel mensen horen alleen een vergoeding, niet onderscheidend tussen de vergoeding en de vergoeding alleen. Zij vinden het hetzelfde. Vertel wat het verschil is en waarom het belangrijk is. "

Fee-based advisering maakt het mogelijk om commissies te betalen

Steve Van Wie antwoordde:" Stan, op basis van honoraria, betekent dat commissies in deze relatie kunnen worden betaald. Nu ga ik citaat op een recente SEC-boete die in een groot makelaarshuis is geplaatst, en het luidt: 'De werkzaamheden van het programma voor wrap-kosten, een versie van' fee-based advising ', zijn om commissies van de klant te vermommen.' Merk het op de klant.

Alleen bedrijven die alleen in de kosten zijn, zijn alleen, alleen in rekening gebracht zonder provisies.

Wij hebben klanten; De kosten gebaseerde mensen hebben klanten. Het verschil is dat er nooit een commissie betaald kan worden op een echte fee-only business. Daarom hebben we alle potentiële belangenconflicten uit de weg geruimd door gebruik te maken van onze kostenverzekeringsactiviteiten. Het is echt niet ingewikkelder dan dat. "

Geen commissies betekent ook dat het potentieel voor belangenconflict beperkt is.

[Ik zou hier toevoegen dat het belangrijk is dat de SEC een inspanning erkent om 'commissies te vermijden'. Ik heb al jaren over dit probleem in de annuïteitsindustrie gepraat. Het is een van de redenen dat ik sterk op het onderwijs richt. Het is moeilijker om de wol over de ogen van een financiële consument te trekken als ze weten waarnaar moet worden gekeken, zoals bij verborgen kosten of commissies.]

[De vraag, "Hoe implementeert Van Wie Financial een vergoeding-enige structuur? "Nog steeds nodig om te beantwoorden." Ik vroeg: "Vanuit een vergoedingstandpunt, Adam, verklaren aan de mensen hoe het vergoeding alleen het proces werkt met u het beheer van hun geld, enz.

Bijvoorbeeld, iemand loopt met x geld in en zegt: "We willen dat Team Van Wie dit moet aanpakken." Wat gebeurt er? "

Fee-only structuur brengt de motivatie van de financiële adviseur recht bij de consument.

Adam: Absoluut. De fee-only structuur brengt ons belang in lijn met de beste belangen van onze klant. Hoe meer geld van hun die we beheren, hoe meer geld we maken. Omgekeerd, als we hun geld verliezen, doen we ons eigenlijk ook pijn. Dus, we hebben echt hetzelfde einddoel als onze klanten in gedachten, die de rijkdom van onze klanten moeten vergroten. We zijn heel erg transparant over onze kosten en publiceren ze direct op onze website. Het is er online om iedereen te zien. U betaalt nooit meer dan wat u op onze website ziet.

Het is een glijdende schaal die begint op 1 procent en gaat tot 2 procent. Wij rekenen vier keer per jaar, we nemen een kwart van de vergoeding en rekenen dat op de rekeningbalans op de laatste dag van het kwartaal. Zo simpel is het.

Stan: Ik denk dat het zo is dat de industrie zeker zeker beweegt.

[Ik heb geprobeerd om de annuïteitsindustrie die richting te duwen, om dezelfde redenen. Het is belangrijk voor consumenten, klanten en klanten om te weten wat ze krijgen in de gang, en doorlopend.]

Ik raad je aan om uit te checken vanwiefinancial. kom luisteren naar hun wekelijkse financiële tijd podcast.Ik luister lokaal op zaterdag in het Jacksonville gebied. Ik hou van het cadans van hoe ze dingen aanpakken. Het is een familiebedrijf van vader en zoon, en zij doen iets heel uniek in de financiële planningsector.