S & P 400 Index Definitie Mid-Cap aandelen

Wat zijn midcapaandelen en waarom zouden beleggers om hen geven? Als u een beginnende belegger bent, neem dan de tijd om naar de definitie van de S & P Midcap 400 te kijken. Beginners en gevorderde investeerders zijn beiden geïnteresseerd in een uitvoerige 15-jarige prestatieanalyse en vergelijking in het laatste deel van dit artikel.

S & P Mid Cap Index Definitie

De S & P Midcap 400-index, ook bekend als de S & P 400, is een index die bestaat uit Amerikaanse aandelen in het middelste hoofdlettergebruik.

Volgens de website van Standard & Poor: "de S & P MidCap 400® biedt beleggers een benchmark voor middelgrote bedrijven, de index dekt meer dan 7% van de Amerikaanse aandelenmarkt en probeert een nauwkeurige meting van middelgrote bedrijven, waarbij de risico- en rendementskenmerken van het bredere mid-cap universum op permanente basis worden weerspiegeld. "

Volgens Morningstar is het bereik van "middelste kapitalisatie" van $ 200 miljoen tot $ 5 miljard marktwaarde. Dit klinkt misschien groot, maar bedrijven zijn niet algemeen bekend tot ze het miljard bereiken. Ter referentie en vergelijking kunnen mid-capaandelen sommige bedrijven omvatten waarvan u misschien wel hebt gehoord, zoals Whole Foods Market, terwijl een large-cap bedrijf, zoals Wal-Mart, veel groter is in hoofdletters ($ 230 miljard in 2012). Bedrijven met een kleine kapitalisatie zijn geen algemeen bekende namen.

S & P 500 versus S & P 400 versus Russell 2000 Indices

U zult verrast zijn door de historische prestaties van de mid-cap aandelenindex in vergelijking met de S & P 500 (large-cap aandelen) en de Russell 2000 (small-cap aandelen).

Ik deel enkele gedachten over de cijfers na de grafiek:

Indexnaam	3-Yr Terug	5-Yr Terug	10-Yr Terug	15-Yr Terug < S & P 500
10. 9%	13. 4%	6. 4%	9. 3%	S & P 400
9. 5%	13. 5%	7. 5%	6. 9%	Russell 2000
7. 9%	13. 1%	6. 9%	8. 6%

Al het bovenstaande vertegenwoordigt het totaalrendement op jaarbasis op 31 januari 2017. Gegevens van Morningstar, Inc., Vanguard (VIMSX voor Mid Cap 400) en iShares (IWM voor Russell 2000). In het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor toekomstige resultaten.

Prestatieanalyse halverwege de kapitalisatie

Het eerste punt dat ik zal maken is dat mid-cap aandelen op de lange termijn beter presteren dan large-cap- en small-capsaandelen, zoals blijkt uit de 15-jarige geannualiseerde rendementen. Zelfs als je deze maanden of jaren in de toekomst leest, zijn de cijfers behoorlijk veelzeggend. Deze rendementen, die teruggaan tot 15 jaar, zijn om verschillende andere redenen aanzienlijk en zinvol:

De 5 jaar eindigend op 31 januari 2017 heeft betrekking op het grootste deel van de bullmarkt vanaf 9 maart 2009. Het herstel van de Grote Recessie heeft aanzienlijk verkozen mid-cap aandelen. Vaak leveren small-capaandelen prestaties op bij het terugvorderen.Deze keer niet.

• De 15-jarige rendementen, die teruggaan tot 2000, vangen de bearmarkt van 2007-2008 en de meeste van twee bullmarkten aan beide kanten van de beer.
• Nogmaals, het is veelzeggend dat de S & P Midcap 400-index de S & P 500-index (large-cap aandelen) en de Russell 2000 (small-cap aandelen) aanzienlijk overtreft in een periode van 15 jaar, wat een ongelooflijk diverse doorsnede vertegenwoordigt van economische en marktomstandigheden.
• Belangrijke omwegen en voorzorgsmaatregelen om te beleggen in midcapaandelen

Het mid-cap aandelenbestand vertegenwoordigt een "sweet spot" van beleggen omdat veel van de grootste aandelen van de afgelopen 10 tot 20 jaar de middenmoot waren. middelgrote bedrijven die zijn gekocht in blockbuster fusieaankopen.

Ook grootkapaandelen (de S & P 500) bevatten de grootste, meest gedemoniseerde, zwaarst getroffen sector van het afgelopen decennium, financiële aandelen. Tot slot hebben aandelen met een kleine marktkapitalisatie grotendeels geleden onder het stigma van een "hoger risico" -gebied en de ongelooflijke schommelingen op en neer in de prijzen hebben de small-capaandelen in de extreem verkopende milieus onder druk gezet.

Daarom, en kort samengevat, zullen mid-cap aandelen niet noodzakelijkerwijs hun dominantie in de komende 15 jaar voortzetten omdat, zoals Mark Twain zo welsprekend zei: "Geschiedenis herhaalt zich niet, maar het rijmt." Beleggers die diversiteit willen toevoegen bij het creëren van een agressieve portefeuille van beleggingsfondsen, moeten zeker goed kijken naar mid-cap aandelenfondsen, met name de indexfondsen en Exchange Traded Funds (ETF's).

Midcap-fondsen kunnen deel uitmaken van een gediversifieerde portefeuille die andere beleggingsfondsen uit verschillende categorieën en activaklassen omvat.

Disclaimer: de informatie op deze site is alleen bedoeld voor besprekingsdoeleinden en mag niet verkeerd worden geïnterpreteerd als beleggingsadvies. In geen geval vertegenwoordigt deze informatie een aanbeveling om effecten te kopen of verkopen.