Leren over de risico's van goederen

Een risico is vaak synoniem met grondstoffen. De meeste mensen die niet betrokken zijn bij de commodity business, geloven dat de prijzen van grondstoffen zijn wild bucking broncos, en ze zijn vaak correct. Slechts een klein deel van de bevolking begrijpt goederen en is bereid deel te nemen aan de speculatieve arena.

Maar volatiliteit en risico creëren kansen voor winst. Bij verliezen met risico's zijn de mogelijkheden voor verliezen groot, maar ook de winstmogelijkheden.

De massa's begrijpen vaak de risico's die inherent zijn aan de grondstoffenmarkten.

Waarom de goederen een risicovolle voorstelling zijn

De belangrijkste reden waarom goederen een risicovolle propositie zijn, is dat ze handel op futuresmarkten die een hoge mate van hefboomwerking bieden. Een commodity-handelaar hoeft normaal gesproken slechts 5 tot 15 procent van de contractwaarde in futures marge waarde te plaatsen om een ​​investering in de totale contractwaarde te controleren.

Als bijvoorbeeld de prijs van ruwe olie op $ 82 verhandelt, is een ton en ruwe olie futures contract voor 1, 000 vaten, de totale waarde van het futurescontract is $ 82.000. Een handelaar zou slechts ongeveer $ 5, 100 moeten posten om $ 82.000 ruwe olie te controleren. Voor elke $ 1 die ruwe olie beweegt, kan die handelaar potentieel verdienen of verliezen $ 1, 000 per contract gehouden.

Ruwe olie kan gedurende een handelsdag meer dan $ 2 verplaatsen. $ 2 hoger of lager komt overeen met een 40% verhuizing in vergelijking met de marge die nodig is om de ruwe olie futures contract te verhandelen.

Daarom is het risico op commodity futures wat wat aantrekt en anderen ver weg houden. De hefboomwerking kan gevaarlijk zijn in de handen van een ongedisciplineerde handelaar. Hefboomwerking is de belangrijkste reden, zoveel nieuwe commodity-handelaren geld verliezen. Kleine handelaren die nieuw op de markt zijn, hebben de neiging om snel geld te verliezen.

De professioneel gekruide commodity veteranen in het bedrijf hebben deze volatiele en geargesteerde markten beheerd.

Commodity Trading Advisors (CTA's) hebben de neiging om positieve rendementen te behalen wegens hun ervaring in de managed futures arena. De CTA-index van Barclay beklemtoont dat CTA een gemiddeld samengesteld jaarlijks rendement van 11,56% heeft verdiend voor de periode tussen 1980 en 2009. CTA's hadden drie verliesjaren en de slechtste drawdown was -1. 19%.

De CTA-statistieken illustreren dat, terwijl de commodities risico-geladen zijn voor de kleine handelaar, marktpersoneel in staat zijn consistente rendementen te tonen met grote poules geld, en ze kunnen het risico beheersen door middel van diversificatie en beproefde handelsstrategieën. Op het einde kunnen de goederen verraderlijk zijn of gewoon een andere investering die vaak een gemiddelde return geeft.

Risico's Beloningen en volatiliteit

Een beloning is een directe functie van riskant.In de wereld van grondstoffen komen grotere beloningen met een hogere mate van risico's. Commodity futures zijn leveraged instrumenten; Het kost een kleine hoeveelheid marge om een ​​groot deel van een commodity te beheersen. Daarom kan een handelaar of investeerder veel geld verdienen, maar ze kunnen ook veel verliezen.

Commodities zijn de meest vluchtige activaklasse. Het is niet ongebruikelijk dat de prijs van een grondstof in een zeer korte tijd half of dubbel, drievoudig of meer is.

Aandelen, obligaties en valuta's hebben de neiging om lagere variantie en meer liquiditeit te hebben dan commodities.

Bijvoorbeeld, de dagelijkse volatiliteit van een valuta, zoals een dollar, ligt meestal lager dan 10%, terwijl dezelfde metric voor een commodity als aardgas meestal boven de 30% ligt. Commodities zijn risicovolle activa. Daarom is goed oordeel, voorzichtigheid en kennis over de instrumenten waarnaar u handel of investeert, van bijzonder belang in de commodities futures arena.

In alle markten heeft het grootste risico geen volledig begrip van het bedrijf. Elk bedrijf heeft risico's. Kredietrisico, margerisico, marktrisico en volatiliteitsrisico zijn slechts enkele van de vele risico's waarmee mensen elke dag in de handel staan. In de wereld van commodity futures-markten maakt de hefboom die door marge wordt veroorzaakt, prijsrisico's voor het gevaar waarop de meeste mensen zich richten.