De geschiedenis van het pensioenplan

In het boek van financiėle adviseur en radiopersoonlijkheid Ric Edelman, The Truth About Retirement Plans en IRAs , beschrijft hij een maandelijkse levenslange uitkering die werd aangeboden aan soldaten tijdens de Amerikaanse revolutie. Als een soldaat de oorlog overleefde, zou het Continentale Congres hen belonen met inkomen voor het leven. Het heette een pensioen en het werd opnieuw aangeboden door de federale overheid in de Burgeroorlog en sindsdien elke Amerikaanse oorlog.

De structuur was echter niet nieuw. Soldaten die dienden in het oude Rome waren ook gegarandeerd inkomen na hun pensionering. (In feite is een econoom van mening dat een groeiend leger heeft geleid tot ondergefinancierde pensioenen, die hebben geleid tot de val van Rome.) Er zijn ook aanwijzingen dat de werknemers in de publieke sector in de loop van de geschiedenis een pensioen krijgen aangeboden.

Pensioenplannen voor de publieke sector

Het eerste bedrijfspensioen in de VS werd in 1875 door de American Express Company opgericht. Voordien waren de meeste bedrijven kleine of familiebedrijven. Het plan was van toepassing op werknemers die al twintig jaar in dienst waren bij de onderneming, de leeftijd van 60 jaar had bereikt en was aanbevolen voor pensionering door een manager en goedgekeurd door een commissie samen met de raad van bestuur. Werknemers die ervoor zorgden dat het de helft van hun jaarsalaris ontving met pensioen, tot een maximum van $ 500, volgens het Bureau of Labor Statistics.

Bank- en spoorwegmaatschappijen behoorden tot de eersten om pensioenen aan hun werknemers aan te bieden.

Maar tegen het begin van de 20e eeuw begonnen verschillende grote bedrijven te groeien en pensioenen aan te bieden. Deze omvatten Standard Oil, US Steel, AT & T, Eastman Kodak, Goodyear en General Electric, die alle vóór 1930 al pensioenplannen hadden goedgekeurd. De verwerkende bedrijven waren de laatste die de nieuwe pensioenplannen goedkeurden.

De Internal Revenue Act van 1921 hielp de groei te stimuleren door vrijstelling van bijdragen aan werknemerspensioenen van de federale vennootschapsbelasting.

De vakbonden in de jaren 1940 raakten geïnteresseerd in pensioenregelingen en probeerden de aangeboden voordelen te vergroten. Tegen 1950 hadden bijna 10 miljoen Amerikanen - of ongeveer 25 procent van de werknemers in de particuliere sector - een pensioen. Tien jaar later, in 1960, had ongeveer de helft van de werknemers in de private sector er een.

Nadat een paar pensioenen begonnen te falen, maakte de door de overheid vastgestelde Wet op het pensioen van werknemers in de pensioenstichting (ERISA) in 1974 de pensioenregelingen veiliger door wettelijke participatie, verantwoordingsplicht en openbaarmakingsvereisten in te voeren. Om nog maar te zwijgen van richtlijnen voor onvoorwaardelijke toezeggingen, het beperken van het verwervingsschema tot binnen 10 jaar of minder. Met ERISA kwam de Pension Benefit Guaranty Corporation, die werknemersvoordelen verzekert mocht een pensioenplan falen.

Pensioen = toegezegd-pensioenregeling

Dit type gegarandeerd pensioen werd bekend als een toegezegd-pensioenregeling.Werknemers wisten precies hoeveel ze zouden krijgen met pensioen, omdat het een bepaald dollarbedrag of een bepaald percentage van het salaris was. Dit was iets dat een gepensioneerde een leven kon plannen. En werknemers die zelf extra dollars wilden besparen, konden dat doen, maar particuliere beleggingsrekeningen waren een aanvulling op de pensioenen en sociale uitkeringen.

Toegezegd-pensioenregelingen wijken sterk af van wat werd verwacht: toegezegde-bijdrageregelingen. In toegezegde-bijdragenregelingen, waaronder 401 (k) -plannen, 403 (b) -plannen, 457-plannen en Thrift Savings Plans, maakt de werknemer het grootste deel van de bijdragen aan het plan en stuurt de investeringen daarin. Deze plannen kwamen begin jaren tachtig in beeld, een uitstel van belasting voor sterk gecompenseerde werknemers die meer van hun salaris wilden vrijwaren van belastingen. Maar naarmate ze aan populariteit gewonnen hadden, overtreffen 401 (k) en andere beschikbare premie-opties snel het defined benefit pensioen als het voorkeursplan voor grote private ondernemingen.

Bron: Employee Benefits Research Institute